Cijeli popis recenzije i povratne informacije ovdje:
Portfolio ulaganje nije jednostavna stvar, ali nije ni previše komplicirana. Obveznice, uzajamni fondovi, primici, rebalansi, ako ne znate niti jedan od ovih pojmova, znači da ne znate pravilno raspolagati novcem. A ako imate novac i samo vam leži pod jastukom, onda je to vaša greška. Svakako proučite pitanje ulaganja i počnite s ovim člankom.
Kao što uvijek svima govorim, tko ne ide naprijed, nazaduje! Stoga uvijek trebate povećavati svoju bazu znanja, jer naše pamćenje ima gotovo neograničene mogućnosti, pa „guramo“ koliko god možemo.
Predmet mog nedavnog proučavanja bio je niz webinara Sergeja Spirina iz Centra za financijsko obrazovanje
Serija webinara pod nazivom “Formiranje investicijskog portfelja.” Zašto sam odlučio prisustvovati ovim webinarima? Odgovor je jednostavan, shvatio sam da je vrijeme da uštedim novac za starost, jer moja internetska zarada možda neće trajati vječno, druga opcija je financijski jastuk, za vrlo kišni dan ili, na primjer, u slučaju neke katastrofe , moram osigurati nešto za svoju obitelj i sebe . Općenito, ovo je moje osiguranje. Mislio sam da je glupo samo odnijeti novac u banku! Stoga sam odlučio da moram malo dublje proučiti pitanje štednje i ulaganja novca u različite instrumente. Do tog trenutka sam imao jako malo znanja o obveznicama, zajedničkim fondovima itd., pa sam trebao kratko vrijeme saznati o tome. Ne volim sama nositi takvo znanje, lakše mi je otići i pustiti ih da mi kažu, jer ovo nije „GRAL“, već jednostavno obrazovanje.
Hajde da shvatimo od čega se serija webinara sastoji i o čemu se radi, kako može biti korisna vama, a kako meni.
Serija webinara sastoji se od 5 predavanja tijekom 5 dana, a svako predavanje traje otprilike 2 sata, uključujući pitanja i odgovore i uvodne napomene.
Ovako izgleda zapis koji sam dobio:
Sve prezentacije o kojima se raspravljalo na webinarima dane su za proučavanje i daljnju upotrebu u "cheat sheet". Za one koji žele naučiti o svakom webinaru zasebno, ovdje je pregled svakog dana:
Što mogu zaključiti: onima koji imaju interes i trebaju uložiti savjetujem da pohađaju obuku kod ovog autora. Pristup autora je kompetentan i dobro utemeljen; vidjet ćete ogromnu količinu statistike prikupljene iz velikog broja izvora, što će vam omogućiti da stvarno brzo "naučite" kako ulagati "na duži rok". Čovjek govori o onome što dobro zna i to se vidi. Bez bajki, samo specifičnosti i činjenice.
NAGLAŠAVAM DA NIKADA NIKOME NE SAVJETUJEM OSIM AKO SAM SAM PROVJERIO OVE INFORMACIJE I NE SMATRAM IH VRIJEDNIM PROUČAVANJA!
Hvala na pažnji i svako dobro!
Blog Sergeja Spirina: Bilješke investitora:: O_O Umorni ste od buljenja u monitor i buđenja noću u hladnom znoju? Prestanite špekulirati i počnite ulagati! Blog Sergeja Spirina | fintraining.livejournal.com
Mali, ali nužan predgovor odgovorima
Dobivši pitanja od Nikolaja, priznajem, bio sam malo iznenađen, jer “trgovanje” nije riječ kojom sam ja osobno nazvao svoju djelatnost.
Prije nego što pročitate moje odgovore na pitanja, mislim da je potrebno pojasniti da trgovanje nije moje glavno zanimanje niti glavni izvor prihoda. Ja sam investitor, poduzetnik, konzultant, učitelj, pisac i mnogi drugi, a tek nakon toga sam trgovac, i to samo u smislu da ponekad obavljam poslove s vrijednosnim papirima na burzi. I iako sam formalno još uvijek trgovac, bojim se da većina sudionika ankete pod trgovanjem razumije nešto sasvim drugo od onoga što ja radim.
Međutim, mislim da bi trgovačku zajednicu također mogla zanimati perspektiva investitora.
Sergej Spirin
1. dio VAŠA PRIČA
1. Koliko imaš godina?
38
2. U kojem gradu živiš?
Moskva
3. Koje je vaše obrazovanje: srednje, stručno, visoko?
viši. Ili bolje rečeno, dva viša, prvi, osnovni - tehnički, drugi, dodatni - ekonomski
4. Koja je bila vaša prva specijalnost s kojom ste izašli na tržište?
Ono što sam radio kada sam prvi put ušao na tržište vrijedni papiri? Radio u bankama. Moja specijalnost tada nije imala veze s tržištem, u bankama sam bio voditelj mreže poslovnica i poslovnica. Na tržište nije došao u ime banke, nego kao privatni investitor.
5. Koliko ste godina na tržištu? Kakvo je vaše iskustvo kao trgovac?
Ako računamo moje rane i ne baš uspješne eksperimente s GKO-ima, onda od 1998. Ako pod tržištem mislimo na burzu, onda negdje od 2003.
6. Jeste li samostalni ili korporativni trgovac?
Neovisni sam privatni investitor.
7. Koliko ste poslova promijenili kao trgovac, menadžer ili šef?
Moj posao nikada nije bio izravno povezan s trgovinom. Najprije je radio u bankama, a prije pet godina krenuo je u samostalne poslove. Paralelno s tim poslovima ponekad je obavljao poslove na tržištu.
8. Kako i kada ste se prvi put zainteresirali za trgovanje dionicama?
Na institutu sam oko 1993. godine, dok sam studirao ekonomiju, pročitao knjigu “Kako kupiti dionice” L. Angela i B. Boyda.
9. Koji je bio primarni razlog vašeg ulaska na tržište?
Znatiželja, interes, želja za dodatnim prihodom od ulaganja.
10. Što ste znali o trgovanju, osim da je to vrlo isplativ posao?
Pomalo sam bio upoznat s radom trgovaca u odjelima banaka za poslovanje. Ali, općenito, ideja je bila nejasna.
11. Jeste li razumjeli što radite? Jeste li prije čitali nešto o burzi, dionicama, terminskim ugovorima, obveznicama, rizicima, strategijama?
Čitao sam, ali uglavnom je to bio pop, poput spomenute knjige “Kako kupiti dionice?” ili Kiyosakijeve knjige.
12. Jeste li znali veličinu ugovora? Puno? Jeste li znali kolike su provizije?
Ova su me pitanja zanimala prije nego što sam izašla na tržište. Nisam siguran da sam sve dobro razumio, ali sam pokušao razumjeti.
13. Jeste li koristili stopove prilikom zatvaranja neuspješnih pozicija?
Izgubiti koji novac? 100, 300, 500, 1000 dolara (rubalja)?
Uz gubitak kojeg postotka računa? 1, 2, 5, 10, 25,50?
Na početku svog puta, dok sam se još bavio špekulacijama, koristio sam stopove, ali ih nisam postavljao sustavno, već “prema tehničkoj analizi”, u području razina podrške/otpora. Sada razumijem da to nije najbolja ideja, ali nemam želju testirati druge spekulativne strategije. Posljednjih nekoliko godina nisam postavljao stopove, moje investicijske strategije ne uključuju korištenje ovog instrumenta.
14. Jeste li na početku svoje trgovačke karijere trgovali svojim ili tuđim novcem?
Isključivo za svoje.
15. S koliko ste počeli kao privatni trgovac?
ne sjećam se točno. Dodijelio sam negdje oko 50-100 tisuća rubalja za eksperimente s vrijednosnim papirima.
16. Koliko ti je novaca dodijelila? investicijsko društvo za trgovinu?
Nema, osim standardnih "ramena".
17. Koje transakcije pamtite kao najdramatičnije ili najuzbudljivije?
Kao što je Paul Samuelson rekao, pravo ulaganje trebalo bi biti jednako uzbudljivo i uzbudljivo kao promatranje trave kako raste ili boje kako se suši. Meni je otprilike tako.
18. Koja je godina bila najbolja?
S gledišta povećanja računa na tržištu vrijednosnih papira, po svemu sudeći, 2005.-2006. Međutim, znam izreku "ne brkajte tržište bikova s genijem", i savršeno dobro razumijem da genij nema nikakve veze s tim.
19. Kada ste ostvarili svoju prvu značajno veliku pobjedu? Kakav je bio?
Nikada nisam tretirao ulaganje kao igru, pa ako govorimo konkretno o "pobjedi", onda vjerojatno nikad. Od 2004-2005 počeo sam primati stabilan prihod od ulaganja, ali ovaj prihod nema nikakve veze s riječju "pobjeda".
20. Koliki je vaš prosječni godišnji prihod u %?
Događa se vrlo različito.
21. Koja je bila vaša posebno loša godina?
Ako govorimo o prilično velikim gubicima koji su za mene bili neočekivani, onda, možda, 1998., gubici na tržištu GKO. Povlačenja se i dalje događaju, ali sada ih gledam kao element sustava, kao priliku za isplativu kupnju.
22. Koja je bila vaša najneprofitabilnija trgovina prema veličini (u dolarima ili %)?
Gubici na tržištu GKO-a iznosili su otprilike 50-60% iznosa uloženog u ovaj instrument (ako kao osnovu uzmemo dolarsku procjenu kapitala) zbog devalvacije rublje tijekom "zamrznutog" trgovanja GKO-ima.
23. Koliko dugo vam je trebalo da ne trgujete nakon njega?
Nekoliko godina.
24. Zašto niste napustili tržište, nego ste nastavili trgovati na njemu kao profesionalac?
Vratio sam se na sasvim drugo tržište, s potpuno drugom razinom razumijevanja.
25. Koje je bilo najznačajnije smanjenje vašeg računa u smislu trajanja i veličine?
Teško mi je odgovoriti. Ne sjećam se.
26. Mislite li da su vaši iznenadni gubici posljedica nekih promjena na tržištima?
U posljednjih godina nije bilo iznenadnih gubitaka. Bilo je povlačenja koja su bila dio sustava, na koja se ne odnosi ni riječ "iznenada" ni riječ "gubitak".
27. Kako ste preživjeli krizu 1998. i 2008.?
Gore sam pisao o 1998. No, tada sam više bio fokusiran na posao nego na investicije. 2008. zahvaljujući uravnoteženom investicijski portfelj, dobro je preživio.
28. Imate li kakvih ciljeva za danas izvan trgovanja, čisto u životu?
Postoje ciljevi unutar posla, osobni razvoj i tako dalje.
29. Gdje se vidiš za deset do dvadeset godina?Jeste li još trgovac?
Još uvijek nisam trgovac. A za deset do dvadeset godina teško da ću to postati.
30. Doživljavate li isti užitak od trgovanja ako to radite trinaest sati dnevno?
Jedva da mogu dobiti trinaest sati godišnje.
31. Postoji li praktično ograničenje iznosa kapitala kojim možete upravljati?
Teško mi je odgovoriti. Mislim da ta granica ne postoji.
32. Ako imate dovoljno osobnih sredstava, zašto ne trgujete na temelju njih? Uostalom, tada ćete izbjeći sve brige vezane uz upravljanje tuđim sredstvima?
Trgujem isključivo osobnim sredstvima.
33. Zašto trebate upravljati tuđim kapitalom? Uostalom, sve što vam treba možete dobiti od svog?
Tuđi kapital je “rame”, “poluga”. Vrijeme je novac. Koristeći tuđi novac dobivate svoje vrijeme. No, za mene je to još uvijek više teorija, ponavljam, za sada raspolažem isključivo svojim novcem.
34. Imate li dodatni prihod, osim prihoda od trgovanja? Možda su to bonusi, posao, nastava, publikacije?
Jesti. Posao, prihodi od ulaganja (nevezano uz trgovanje), nastavne i savjetodavne djelatnosti, publikacije.
35. Ulažete li dio novca koji zaradite od trgovanja u stvarnu imovinu ili ga spremate na brokerski račun?
Trgovanje nije moj izvor prihoda. Ulaganja u tržište vrijednosnih papira samo su jedan od alata za ulaganje, među mnogim drugima.
36. Na primjer, jeste li kupili nekretninu? Uspješan?
kupio sam ga. Uspješno.
37. Ili sve što se radi izvan tržišta ne stvara prihod kao tržište?
Imam mnogo različitih izvora prihoda. Tržište je samo jedno od njih.
38. Što trenutno radiš?
Odgovaram na pitanja. Ujedno se pripremam provesti svoj prvi plaćeni webinar na temu portfeljnih ulaganja.
39. Na kojim projektima trenutno radite?
Glavni projekt je Centar za financijsko obrazovanje, http://fintraining.ru
2. dio: VAŠE OSOBNE KVALITETE
40. Koje unutarnje kvalitete treba imati uspješan trgovac?
Prije svega, možda, adekvatnost. Ispravna procjena okolne stvarnosti općenito, a posebno tržišta. Drugo, disciplina.
41. Ne mislite li da veliki trgovci imaju poseban dar?
Ako mnogo ljudi igra sportsku lutriju, onda neki od njih dobivaju. Ima li poseban dar? Sumnjam.
42. Koliki je udio talenta i rada u uspjehu trgovanja?
Mislim da je udio i jednog i drugog nizak. Za igrača će biti važnija sreća, a za investitora adekvatno razumijevanje tržišta i spremnost na djelovanje.
43. Koje su kvalitete trgovanja najvažnije za poslodavca (fond)?
Sposobnost kompetentnog i učinkovitog promoviranja vaših aktivnosti, davanja intervjua medijima, pojavljivanja na TV-u i sudjelovanja u zabavi. Upravo to (a ne samo trgovanje) donosi glavni profit poslodavcu (fondu).
44. Je li vam ikada palo na pamet da možda trgovanje dionicama nije vaša stvar?
Ovo sam davno shvatio. Za mene je trgovanje dionicama vrlo sporedna aktivnost.
45. Osjećate li da ste preumorni kao trgovac?
Ne. U nekoliko sati godišnje koje posvetim tržištu, vrlo je teško postati prezaposlen.
46. Poznato je da je vrlo malo trgovaca koji imaju sreće kao ti. Što misliš da te izdvaja od drugih?
Može li biti da svoje uspjehe ne smatram posljedicom "sreće"?
47. Jeste li zabrinuti zbog velikih gubitaka?
Neplanirani gubici – da. Gubitaka koji su dio sustava – nema.
48. Kako se nosite s emocionalnim stresom kada ste u nizu gubitaka?
Emocionalno zdravlje je dio fizičkog zdravlja. Stoga nastojim paziti na svoje zdravlje: kupam se u parnoj kupelji i više boravim u prirodi.
49. Stalo ti je jako do velikih dobitaka?
Ne mnogo. Može biti ugodno, naravno, ali ništa više.
50. Što vam daje ustrajnost na tržištu: intuicija, hrabrost, sistemski pristup?
Sustavan pristup i adekvatno razumijevanje tržišne stvarnosti.
3. dio: VAŠ POGLED NA TRŽIŠTE
51. Jesu li se tržišta promijenila otkako ste počeli trgovati?
Značajke tržišta koje me zanimaju nisu se bitno promijenile u proteklih 200 godina.
52. Što su postali?
Sada ima više "lutaka".
53. Smatrate li da su tržišta postala pametnija, da je njima teže trgovati ili sve nije određeno iskustvom sudionika, već vanjskim tržišnim čimbenicima?
Ne mislim da su tržišta postala pametnija.
54. Jeste li osjetili porast udjela robota na tržištima?
Po mom mišljenju, pojava robota povećava ukupnu "glupost" tržišta. Međutim, to će se očitovati posebno jasno ne u običnom trgovanju, već u kritičnim trenucima.
55. Osjećate li kada veliki novac počinje dolaziti ili odlaziti s tržišta? Kako se to manifestira po vašem mišljenju?
Dolazak veliki novac dovodi do rasta tržišta, odlazak velikog novca vodi do pada. Mnogo je čimbenika, kako na tržištu tako i izvan njega, koji vam omogućuju da to osjetite.
56. Mislite li da su tržišta danas sklonija lažnim probojima? Znači li to da su sustavi koji slijede trendove osuđeni na osrednje rezultate?
Sustavi orijentirani na globalni trend rasta tržište dionica dugoročno su osuđeni na dobri rezultati. Sustavi koji pokušavaju predvidjeti “buku burze” osuđeni su na osrednje rezultate, koji će u većini slučajeva biti negativni.
57. Mislite li da su se tržišta promijenila u posljednjih pet do deset godina jer profesionalni upravitelji novcem sada čine puno veći udio u špekulativnom trgovanju u usporedbi s malim špekulantima koji obično čine sve zamislive pogreške?
Teško mi je odgovoriti.
58. Koja tržišta imaju najjači utjecaj na rusko tržište i kada je taj utjecaj najizraženiji?
Srednjoročno – tržište nafte.
59. Koliko je slično ponašanje različitih tržišta? Jesu li obrasci cijena na tržištu dionica i tržištu obveznica slični ili imaju različite karakteristike?
Imaju određenu osobnost.
60. Po vašem mišljenju, modeli različita tržišta slično ili ne?
Pogledajte odgovor na sljedeće pitanje.
61. Mislite li da se burza razlikuje od ostalih tržišta? Ili se ponaša kao druga tržišta?
Glavna razlika (za mene) u odnosu na tržište dionica (i u manjoj mjeri tržište obveznica) je da je ono dugoročno matirano. očekivanje prinosa IZNAD inflacije. Mat. Očekivani prinos na robnim tržištima je otprilike NA RAZINI inflacije. Mat. Očekivani prinos na Forexu je nula ili ISPOD inflacije. Sve ostale razlike nisu toliko fundamentalne.
62. Tehničke informacije na robnim tržištima ograničeno je uglavnom na pokazatelje cijene, količine i otvoreni interes. A za burzovne indekse toga ima mnogo više: to su omjeri rasta/pada, razni psihološki pokazatelji, omjeri raznih grupa dionica i tako dalje. Znači li to da su konvencionalni sustavi za praćenje trendova u početku u nepovoljnom položaju jer nedovoljno koriste informacije?
Ništa od ovoga mi nije važno.
63. Razlikuje li se tržište dionica od tržišta roba?
Da.
64. Koja je najveća zabluda javnosti o tržištu?
Da se može kratkoročno predvidjeti.
65. Kao dugogodišnji poznavatelj tržišta, što mislite koji novi trendovi očekuju naše gospodarstvo u bliskoj budućnosti?
Nisam proricatelj ni analitičar. Ekonomija je derivat politike i u zadnje vrijeme me ozbiljno zabrinjava. Ali sve se može promijeniti.
66. Na kojim tržištima imate velike probleme zbog nedostatka likvidnosti?
Nedostatak normalnog likvidnog tržišta za plemenite metale dovodi do velikih gubitaka na provizijama i spreadovima.
67. Na kojim pozicijama možete sigurno upravljati bez stvaranja problema na tržištima niske i visoke likvidnosti?
ne znam
68. Kako možete procijeniti likvidnost tržišta prije i poslije krize? Za koliko % je pao promet?
ne znam
69. Možete li trgovati na tržištima na kojima nema visoke likvidnosti, ali postoje snažni trendovi?
Da.
70. Što se događa kada postavljate naloge na tržištima koja nisu među najlikvidnijima? Jeste li primijetili da te narudžbe zapravo pokreću tržište?
Da, primijetio sam. Štoviše, i sam sam nekako imao priliku "pomaknuti" nelikvidnu burzu Kazahstana.
71. Često čujete priče o vrlo velikim trgovcima koji pokušavaju gurnuti tržište gore ili dolje. Uspiju li?
Ja mislim da. Kao što sam gore napisao, imao sam priliku "pomaknuti" tržište, čak i kada sam bio vrlo mali investitor.
4. dio: VAŠE USPJEŠNE STRATEGIJE I TAKTIKE
72. Tko si više:
intuitivni trgovac?
sistemski trgovac?
trgovac intuitivnim sustavom?
Ja sam investitor.
73. Jeste li trgovac:
jedno tržište: Rusija, Amerika?
jedna klasa imovine: dionice, obveznice, ročnice?
jedna imovina: RTS indeks, nafta, Gazprom?
jedna strategija: arbitraža, spreadovi, špekulacije?
Ne. Pokušavam iskoristiti široku diverzifikaciju.
74. Jesu li vaša sredstva diverzificirana ili koncentrirana u jednom instrumentu, tržištu, strategiji?
Diverzificiran.
75. Jesu li vaše valute raznolike ili je vaš lot samo u rublji? samo dolar? samo euro?
Diverzificiran.
76. Trgujete li unutar dana ili na višim vremenskim okvirima: dan, tjedan, mjesec?
Više kao godine.
77. Kolika je prosječna učestalost vaših operacija: svakih 15 minuta, svaki sat, nekoliko sati, svaki dan, nekoliko dana...?
Ne više od nekoliko operacija godišnje.
78. Koje poslove češće imate: profitabilne ili neprofitabilne?
Ima ih mnogo isplativijih. Ako ulazite u poziciju nekoliko godina, onda to nije tako teško.
79. Čime više volite trgovati: kratkoročne fluktuacije cijena, trendovi koji traju nekoliko dana, srednjoročni mjesečni trendovi, dugi kvartalni (godišnji) trendovi?
Još duži trendovi.
80. Jeste li ikada trgovali 24 sata dnevno ili ste ograničeni strogim ograničenjima sesije trgovanja?
Ni jedno ni drugo.
81. Trgujete li večernju sesiju na FORTS-u?
Ne.
82. Koji pravila trgovanja pridržavaš li se?
Prije bilo koje operacije nastojim si jasno formulirati zašto i zašto to radim.
83. Kako se nosite s neizbježnim prazninama? rusko tržište zbog vremenske razlike s Amerikom.
Ravnodušno, bez imalo interesa za njih.
84. Što radite kada tržište snažno raste:
Zatvarate li pozicije, otvarate ih, čekate da tržište dođe do vrha i smiri se?
85. Što radite kada tržište naglo padne:
Zatvorite pozicije, otvorite ih, pričekajte tržište će pasti do dna i smiriti se?
86. Što učiniti na slabom bočnom tržištu niske volatilnosti:
Trgujete, ne trgujete, pripremate se za snažno kretanje?
87. Što radite na snažnom, vrlo nestabilnom bočnom tržištu:
Trgujete, ne trgujete, čekate da se tržište smiri da uđete u igru?
88. Kako se ponašate u situaciji kada tržište raste, a niste imali vremena kupovati jeftino?
89. Kako se ponašate u situaciji kada tržište pada, a niste imali vremena prodati po visokoj cijeni?
(84 – 89) Moje odluke određuju drugi čimbenici.
90. Što činite kada imate psihičku krizu uzrokovanu snažnim tržišnim kretanjima PROTIV vas?
Podsjećam se da sam na tržištu na duge staze i da me kratkoročne fluktuacije ne bi trebale brinuti.
91. Postavljate li si uvijek razinu na kojoj ćete izaći iz trgovine prije ulaska u nju?
Ne. Nijedna razina cijene sama po sebi neće me natjerati da izađem iz trgovine. Za to su potrebni razlozi drugog reda.
92. Kada date naredbu za ulazak u poziciju, prati li je naredba za izlazak iz nje?
Ne.
93. Događa li se da ako ste otvorili poziciju, a zatim se pet minuta kasnije razočarali u nju, tada vam ne bi ni palo na pamet brinuti da je nepristojno odmah zatvoriti poziciju i da bi broker mogao pomisliti da ste su ludi.
Za mene je broker funkcija, automatski stroj za izvršavanje naloga. Sigurno mi ne bi palo na pamet brinuti se što će Windows misliti o meni ako počnem često preimenovati datoteke?
94. Jeste li se ikada vratili obrtu odmah nakon što ste iz njega izašli?
Samo jako, jako davno, u fazi mojih ranih spekulativnih eksperimenata s tržištem.
95. Isplati li se poslušati tuđe savjete i ući u posao bez da ga sam analiziraš?
Apsolutno ne.
96. Jeste li od dobrih trgovaca/šefova dobili loše savjete o ulasku u obrt?
Trudim se ne obazirati se na tuđe savjete.
97. Razgovarate li o tržištima s drugim trgovcima? Osobno, na forumu, u chatu?
U svrhu dobivanja informacija - br. Ponekad na taj način “pratim” opće raspoloženje igrača.
98. Je li moguće donijeti ispravnu odluku o transakciji jednostavnim promatranjem tržišta i bez analize?
Obično donosim odluku o trgovini bez gledanja na tržište.
99. Otvarate li 100% poziciju odjednom ili u dijelovima?
Različito. Češće nego ne 100%.
100. Zatvarate li 100% pozicije odjednom ili u dijelovima?
Različito. Češće nego ne 100%.
101. Koristite li uvijek fundamentalnu analizu kada donosite odluke o trgovanju?
Ponekad ga koristim.
102. Ima li svaki vaš stav temeljnu osnovu?
Ovisi o tome što se smatra temeljnom osnovom. Sa stajališta klasične fundamentalne analize, ne, ne svaki.
103.Možemo li reći ovo: kada značajna promjena temeljne postavke, često služi smjer prvog kretanja tržišta dobar pokazatelj dugoročni trend.
Nisam bio zainteresiran za ovo pitanje.
104. Kakvu ulogu igra intuicija u trgovanju?
Negativan.
105. Koliko veliku ulogu igra sreća u trgovanju?
Razlikuje se za različite ljude. Moja je, usuđujem se reći, mala.
106. Što za tebe tehnička analiza: besmislica ili racionalnost?
Teorija koja se temelji na značajkama masovne psihologije. Zbog činjenice da psihologija masa još nije dobro proučena, teorija je krajnje nejasna.
107. Što je u njemu razumno, a što od crne magije?
Ne vjerujem u postojanje crne magije, pa je valjda u redu.
108. Ulazite li ikada u trgovinu samo zato što se uzorak pojavljuje na grafikonu za koji znate iz iskustva da često prethodi rastu tržišta? Odnosno, kada za to nemate nikakve temeljne osnove.
Najbolje je to učiniti kada osnove i uzorak grafikona daju istu prognozu.
109. Pratite li obično proboje iz raspona trgovanja? Ako je tako, što ćete učiniti ako se proboj pokaže lažnim?
Obično ne pratim.
110. Što je s otkrićima koja se dogode na dan objave članka ili vijesti?
Također.
111. Isplati li se sudjelovati u nečem nejasnom, ali snažno kretanje cijene?
Uopće ne biste trebali donositi odluke na taj način.
112. Je li istina da je sa sve većom upotrebom računalnih sustava koji prate trendove učestalost lažnih tehničkih alarma porasla?
Teško mi je odgovoriti.
113. Recimo da ste kupili na proboju tržišta prema gore iz zone konsolidacije, i ono se počne kretati protiv vas, to jest, natrag u koridor. Kako odrediti kada izaći s tržišta? Kako razlikovati manji retracement od pogrešnog trgovanja?
Ne kupujem i ne prodajem tako.
114. Ponekad puno drugih sudionika na tržištu koristi istu stop razinu, što može povući tržište prema njoj. Smeta li vam ova opcija?
Ne smeta mi.
115. Možete li koristiti stop naloge ili je veličina pozicije praktički nemoguća za to pa ručno otvarate ili zatvarate poziciju?
U zadnje vrijeme nisam koristio stop naloge.
116. Koja metoda trgovanja vam se više sviđa: ograničeni, tržišni ili stop nalozi?
Prema tržišnim nalozima.
117. Što vam u konačnici govori da je vaše trgovanje u pogrešnom smjeru? Stop nalog, naravno, ograničava gubitke od vaše prve trgovine. Ali ako ste sigurni u temeljno obrazloženje za odabrani smjer, hoćete li prihvatiti sljedeću trgovinu? Međutim, kada se opći smjer tržišta netočno odredi, gubici će uslijediti jedan za drugim, zar ne? U kojem trenutku priznajete da ste pogriješili?
Ja tako ne trgujem.
118. Prepoznajete li postojanje sustava za praćenje trendova koji mogu ukazati na razine na kojima se može očekivati da će se na tržištu pojaviti velika kapitalizacija? Koristite li ove vrste sustava za trgovanje bilo kojim dijelom svog upravljanog kapitala?
Ne koristi se.
119. Mislite li da je uopće moguće stvoriti takav trgovinski sustav, koji neće ustupiti dobrom trgovcu?
Više-manje dugoročno gledano, malo je vjerojatno. Tržišta se mijenjaju.
120. Možete li nam reći nešto o svojoj metodi fundamentalne analize? Kako odrediti koja bi trebala biti fer cijena na tržištu?
Teško je to ukratko objasniti.
121. Možete li trgovati 24/7? Želiš li to učiniti? Kako dijelite svoje vrijeme između posla i privatnog života?
Ne. Ako netko želi trgovati 24 sata dnevno, bolje se posavjetovati s liječnikom. Možda je situacija već otišla predaleko.
122. Mislite li da vrijedi silom mijenjati situaciju ako se ne razvija u vašu korist?
Kako je to?
123. Spomenuli ste dva neophodna elementa - kontrolu nad rizikom i povjerenje u transakciju. Koji je tipični rizik vaših trgovina?
Godine 1952. Harry Markowitz rekao je svijetu da rizik ne treba procjenjivati na razini pojedinačnih transakcija, već na razini portfelja kao cjeline. Upravo to i radim. Stoga me pitanje rizika za pojedinu transakciju obično malo zanima.
124. Ako tržište poraste do gornje granice tri puta zaredom, tada se u nekom trenutku može otvoriti na donjoj granici. Kako ćete odrediti ili osjetiti kada ne biste trebali ići dugo na gornjoj granici?
Na temelju temeljnih karakteristika.
125. Uzimate li pauze nakon niza gubitnih trgovina? Koje trajanje?
Ne. Uvijek sam u poziciji (točnije, u velikom broju pozicija na različitim instrumentima).
126. Analizirate li svoje greške?
Da.
127. Vodite li dnevnik trgovca kako biste zabilježili ove pogreške?
Dnevnik trgovca - ne, dnevnik prihoda i rashoda - da.
128. Što učiniti ako vaš trgovački instinkt govori jedno, a sustavi drugo?
Istrenirao sam se da ne sklapam trgovine na temelju "osjećaja".
129. Čekate li znakove tržišnog preokreta prije donošenja odluka?
Ne.
130. Što je s preuzimanjem trgovine protiv dominantnog trenda?
Lako.
131. Ako napravite trgovinu kao što je ova, to jest, kupite kada je negativni potencijal ograničen, idete li dok ne pobijedite ili odustanete u nekom trenutku?
Ako je portfelj dobro diverzificiran, tada "držite do pobjede".
132. Kao trgovac sustavima, koristite li sustav koji je najbolje testiran prema prošlim podacima ili se vodite drugim čimbenicima?
Prvi.
133. Utječe li opseg trgovine na njenu izvedbu? Je li teže uspjeti kada se trguje na veliko?
Može biti.
134. Smeta li vam klizanje?
Uopće ne smeta.
135. Kako dolazite do zaključka da je vaš veliki položaj pogrešan? Što ti govori da ga zatvoriš?
Ozbiljna promjena vanjskih uvjeta koja se ne može svesti na cijenu.
136. Pitaš li se što više? dopuštena razina rizik kada započnete trgovinu?
Zanima me rizik portfelja u cjelini, a ne njegovih pojedinačnih elemenata.
137. Trend se može lako identificirati pomoću jednostavnog sustava. Koristite li za to neke posebne značajke?
Ne trgujem kratkoročnim trendovima.
138. Mislite li da ćemo dočekati dan kada će sustavi za praćenje trendova postati neučinkoviti?
Vjerujem da je većina njih već neučinkovita. Samo što nije uobičajeno naširoko govoriti o neučinkovitim sustavima.
139. Pod ovim uvjetima, hoće li metode koje ste prije koristili moći dati isti učinak?
Da.
140. Razumijem da ne možete ići u detalje, ali ne uključuje li vaš pristup lažnim probojima pomak na kratkoročnije trgovanje koje vam omogućuje da brže reagirate na takve situacije?
Ovo očito nije pitanje za mene.
141. Koristite li dugoročne scenarije? ekonomski rast, inflacije i tečaja dolara prilikom donošenja odluka o trgovanju?
Djelomično.
142. Čak i ako mislite da će dolar uskoro pasti, neće li to i dalje utjecati na osnovne obrasce vašeg trgovanja?
Neće imati veliki utjecaj.
143. Čitate li kakve analitičke biltene?
Ne.
144. Kako birate dionice za trgovanje? Postoje li formalni parametri za njihov odabir?
Podcijenjen u smislu temelja. Likvidnost. Uključivanje u indekse.
145. Trgujete li dionicama drugačije od terminskih ugovora? Je li i proces selekcije drugačiji?
Ne trgujem fjučersima.
146. Preferirate li neke posebne vrste dionica?
Ne.
147. Volite li više fundamentalnu ili tehničku analizu?
U posljednje vrijeme više volim portfeljna ulaganja. Još uvijek postoje pojedinačne pozicije otvorene temeljnom analizom.
148. Koje temeljne pokazatelje pratite u odnosu na burzu?
One najosnovnije. P/E, korekcijska stanja računi, pokazatelji povezanih tržišta (nafta, plemeniti metali). Međutim, ne “pratim”, već “povremeno pogledam”.
149. Što je s relativnom snagom [mjera cjenovnog učinka određene dionice u odnosu na sve ostale dionice].
Nemojte koristiti
150. Što još tražite pri odabiru dionica?
Investicijske ideje
151. Postoji li mnogo sličnosti u ponašanju različitih tržišta? Na primjer, možete li trgovati obveznicama na isti način kao fjučersima RTS indeksa?
Ova tržišta imaju malo toga zajedničkog.
152. Koji je razlog za povećanje pozicije?
Različito. Ponekad - prisutnost slobodnog novca, ponekad - pad cijene, ponekad - promjena strateške ravnoteže portfelja.
153. Što radite kada se nađete u nizu gubitaka?Kako uspijevate prekinuti taj niz gubitaka?
Analiziram razloge neuspjeha.
154. Kako i kada povlačite svoju dobit?
Ovo nije povlačenje dobiti, to je prijenos sredstava s jednog instrumenta na drugi. Radim to rijetko, ne više od nekoliko puta godišnje.
155. Vodite li dnevnu evidenciju stanja? Pravite li raspored za to?
Vodim evidenciju transakcija. Ja ne radim grafikone.
156. Koliko je ovo korisno? Trebaju li trgovci iscrtati svoju bilancu?
Vođenje evidencije je korisno.
157. Planirate li svoj profit unaprijed: Za dan, tjedan, mjesec, kvartal, godinu, 5 godina, 10 godina?
Planiram dugoročno vezano uz mirovinski staž.
158. Koliko često sažimate svoj rad na tržištu: svaki dan, tjedan, mjesec, kvartal, godina?
Međurezultati – jednom mjesečno, detaljni – jednom godišnje.
159. Postaje li teže trgovati kako se vaš račun povećava? Otežava li vam to trgovanje?
Ne.
160. Reci nam kako obično protiče tvoj radni dan? Planirate li stvari unaprijed ili sve ovisi o okolnostima?
Imam vrlo fleksibilan raspored i puno slobodnog vremena. Ponekad se morate prilagoditi vanjskim čimbenicima, ali češće nastojim raditi “u raspoloženju”, kada sam dobro raspoložen za posao.
Dio 5. TVOJA ŠKOLA
161. Jesi li od koga ili gdje naučio zvanje trgovca?
Pohađao seminare trgovanja raznih učitelja.
162. Ako da, tko je bio Vaš prvi učitelj?
Teško je reći tko je bio prvi. Učitelji koje bih mogao preporučiti su Valery Gaevsky, Konstantin Tsarikhin. Ali oni zagovaraju spekulativniji pristup nego što ga ja trenutno koristim.
163. Koga bi volio imitirati, na koga bi volio biti sličan?
Prilično dobro poznajem svoje slabosti, pa težim "lijenijem" stilu trgovanja od stila velikih i poznatih ljudi. Među ljudima koje bih drugima mogao preporučiti da slijede su Buffett, Bogle, Graham.
164. Koja specifična znanja treba imati uspješan trgovac?
Ima ih dosta za popis u obliku upitnika. Glavna stvar je odgovarajuće razumijevanje kako tržišta funkcioniraju. Kao i upravljanje rizicima, fundamentalna analiza, povijest tržišta, osnove psihologije masa i još mnogo toga.
165. Trebaju li posebna znanja da uspješno trgovanje: tečajevi, institut, sveučilište?
Poželjno.
166. Je li samo iskustvo dovoljno za uspješan rad?
Jedva.
167. Biste li rekli da ste većinom samouk ili su vas drugi trgovci naučili nešto korisno?
Uglavnom sam samouk, ali sam od svih ljudi koje sam sretao na svom životnom putu nastojao uzeti nešto korisno.
168. Imate li svoje učenike?
Da. Puno njih. Samo je broj polaznika na daljinu (kadeti Centra za financijsko obrazovanje) već premašio tisuću, a bilo je još mnogo direktnih seminara, sastanaka, konferencija itd.
169. Ima li među njima vrlo uspješnih trgovaca?
Da imam.
170. Ako je tako, u kojem omjeru njihova postignuća pripisujete svom mentorstvu i njihovim vlastitim talentima?
Dao sam im osnovno znanje. I sami su brusili svoj talent.
171. Postoji li nešto što pokazuje osobine dobrog trgovca kod učenika?
Želja da se dođe do dna stvari, da se sve provjeri, sustavan pristup.
172. Je li moguće naučiti trgovati?
Naučiti "igrati" je vrlo lako, naučiti "pobjeđivati" je teško.
173. Što misliš da se događa onima koji nikad ne nauče trgovati?
Različito. Neki će smoći snage prestati s ovom aktivnošću, drugi će skliznuti u "gejmere".
174. Usporedite li svoje uspješne učenike s mnogim drugima, možete li pronaći neke karakteristične razlike?
Adekvatnost, sustavnost, zdravo nepovjerenje prema općeprihvaćenim mišljenjima.
175. Koje zablude dovode do neuspjeha u trgovanju?
Ima ih dosta.
176. Što biste savjetovali novim trgovcima?
Ozbiljno razmislite isplati li se to učiniti.
177. Osim pretjeranog trgovanja, koje druge pogreške obično rade početnici?
Najčešći su slijeđenje vlastitih emocija i podložnost emocijama gomile.
178. Koji bi još savjet dao početniku?
Ako vam se stvarno sviđa, onda barem ograničite iznos za trgovanje mali postotak iz kapitala, i ne povećavati ovaj iznos dok se ne pojavi siguran uspjeh i dok ne prođu najmanje tri godine. U fazi obuke (najmanje 3 godine), ni pod kojim okolnostima ne smijete trgovati posuđenim sredstvima.
179. Je li istina da možete uzeti gotovo svaku razumno inteligentnu osobu i pretvoriti je u uspješnog trgovca?
Očito lažno. Ne može svatko biti uspješan trgovac, netko mora izgubiti novac od uspješnih trgovaca, a takvih će uvijek biti većina.
180. Bojite li se otkriti svoje poslovne tajne?
Ne.
181. Postoje li neka načela trgovanja o kojima biste mogli govoriti, a da ne otkrijete svoje tajne?
Da.
182. Što biste savjetovali drugim trgovcima o tome kako ostati smireni tijekom razdoblja gubitaka u trgovanju?
Proučavajte povijest financijska tržišta, imaju sustav temeljen na dugoročnim povijesnim podacima.
183. Imajući iza sebe svo svoje iskustvo trgovanja - od neuspjeha do iznimnog uspjeha - što biste prvo savjetovali:
trgovac početnik?
propali trgovac?
Dobro razmislite o prestanku trgovanja i ulaganju.
Sergej Spirin: http://fintraining.livejournal.com
Voditeljica Centra za financijsku edukaciju
Ako niste pročitali moje materijale o strategiji dividende i prihoda, preporučujem da počnete s njima - i
Tipičan razgovor s prijateljem koji razmišlja o ulaganju:
Prijatelj: Pozdrav, reci mi gdje da uložim novac.
ja: Spremi sve u predmemoriju. Položite gotovinu u banku. Ne diraj ovaj novac. Sljedećih šest mjeseci posvetite proučavanju investicija. Gledajte webinare, čitajte knjige, slušajte podcaste itd.
Prijatelj: Oh. Pa, ne. Nemam vremena za ovo. Daj da ti dam nešto novca da upravljaš.
Što mogu savjetovati takvim ljudima? Odvojite malo vremena (samo malo) da naučite o strategijama pasivnog ulaganja. Sve druge metode će vas najvjerojatnije dovesti do gubitaka.
- poseban dio:
- komentar
- Komentari (44)
- komentar
- Komentari (63)
- komentar
- Komentari ( 2 )
- 31. siječnja 2014., 23:53
- Aleksandar Šadrin
- Pečat
Sergey Spirin obradovao me vrlo zanimljivom objavom. Istina, ne slažem se baš sa zaključcima. Ipak, diversifikacija je dobra, ali ne isplati se kupovati dionicu samo zbog diversifikacije. Diverzifikacija je sigurna.
Bili su dobri 14 godina - sada dionice imaju popust - ali ne tako ludo kao 1999., a tada nitko nije mogao sanjati naftu od 100 dolara po barelu, 20 - već je bilo super...)))
Poučna priča koja se može ponoviti 14 godina kasnije - o rezultatima ulaganja u 10 najlikvidnijih dionica 2013. godine.
Investirajte u dionice!!! Uspješna ulaganja!!!
I još nešto - ovdje se ne računaju dividende - uostalom, bilo ih je podosta kroz 14 godina...)
Izvornik preuzet iz fintrening V 
Sergej Spirin,
S.S.:
Ne umaram se od iznenađenja kako Robert Kiyosaki uspijeva tempirati objavljivanje svojih novih članaka točno na vrijeme za naše webinare. :) Na čemu mu puno hvala!
Ovaj posljednji članak snažno odjekuje s onim o čemu ću govoriti na webinaru „Ulaganja. Osnovni tečaj" u sljedeća dva tjedna. Ali, naravno, detaljno i na dubljoj razini.
6 osnovnih pravila ulaganja
Robert Kiyosaki13. svibnja 2014
Izvor:
Prijevod: Sergej Spirin
Razumijevanje... i ovladavanje igrom ulaganja
Kad sam bio mali, moj najbolji prijatelj Mike, sin mog bogatog oca, počeo je igrati golf i investirati. Obje ove igre bile su na neki način teške za naučiti i obje su zahtijevale razumijevanje pravila igre.
Petnaest godina kasnije, kad smo oboje imali po dvadeset pet, Mike je postao stručnjak i za golf i za ulaganje. Tek sam počeo učiti pravila.
Pominjem ovo jer bez obzira na to koliko ste mladi ili stari, važno je naučiti osnove. Većina ljudi uzima neku vrstu satova golfa kako bi naučili pravila prije nego počnu igrati. Ali, nažalost, većinu ljudi nikad ne zanima jednostavna pravila ulaganja prije nego počnete ulagati svoj teško zarađeni novac.
Ispod je 6 osnovnih pravila ulaganja kojima me naučio moj bogati otac:
Osnovno pravilo #1:
Znajte za koji prihod radite
Većina ljudi razmišlja samo o zaradi. Oni ne razumiju da postoje različite vrste novca za koji rade. Godinama je bogati otac bušio Mikea i mene da postoje tri vrste prihoda:
- Uobičajeni zarađeni prihod: obično prihod od rada u obliku plaće. Taj je prihod podložan najvećim porezima na dohodak, pa je stoga najteže stvoriti bogatstvo.
- Prihod od portfelja: obično izvedene iz papirnate imovine kao što su dionice, obveznice i zajednički fondovi.
- Pasivni prihod: obično proizlaze iz nekretnina, tantijema i kamata na zajmove. Taj se prihod oporezuje po najnižoj stopi i ima brojne porezne olakšice, a to je najlakši prihod za stvaranje bogatstva.
Osnovno pravilo #2:
Pretvoriti obični prihod u pasivni prihod
Većina ljudi započne život zarađujući redoviti zarađeni prihod kao zaposlenici. Put do stvaranja bogatstva počinje razumijevanjem da postoje i druge vrste prihoda, a zatim pretvaranjem prihoda koji zaradite u druge vrste prihoda što je moguće učinkovitije.
Da bi to ilustrirao, bogati otac je nacrtao jednostavan dijagram:
“To je, ukratko,” rekao je bogati otac, “sve što investitor treba učiniti. To je glavno što mu treba."
Osnovno pravilo #3:
Investitor može biti i imovina i obveza
Poput nas, mnogi ljudi smatraju ulaganje riskantnim. U stvarnosti, međutim, rizik leži na investitoru. Investitor može biti imovina ili obveza.
“Vidio sam kako investitori gube novac tamo gdje svi drugi zarađuju”, rekao je bogati otac. "Zapravo, dobar investitor voli slijediti rizičnog investitora jer tako pronalazite vrijedne investicijske ponude!”
Osnovno pravilo #4:
Budi spreman!
Većina ljudi pokušava predvidjeti što će se dogoditi i kada. Ali pravi investitor spreman je na sve, što god se dogodilo. “Ako nemate obuku u vidu obrazovanja, iskustva ili dodatne Novac"Onda će te proći dobra prilika", rekao je bogati otac.
Bogati otac ponavljao je da je važnije ne predviđati što će se dogoditi, već se umjesto toga usredotočiti na držanje očiju otvorenih, gledanje što se događa i reagiranje na prilike. To se postiže stalnim treningom i vježbanjem.
Osnovno pravilo #5:
Dobri poslovi privlače novac
Jedna od mojih velikih briga kao novog investitora bila je kako pronaći novac ako nađem dobar posao. Bogati otac me podsjetio da je moj posao da se usredotočim na prilike koje su ispred mene kako bih mogao biti spreman.
“Ako ste spremni, što znači da imate obrazovanje i iskustvo,” rekao je bogati otac, “i nađete dobar posao, onda će novac pronaći vas, ili ćete vi pronaći novac.”
Gledište bogatog oca bilo je da je do novca najlakše doći. Puno teže pronaći vrijedni poslovi nego privući novac. Zbog toga su mnogi ljudi spremni dati svoj novac investitoru.
Osnovno pravilo #6:
Naučite procijeniti rizik i nagradu
Da biste postali uspješan investitor, morate naučiti procijeniti rizik i nagradu. Bogati otac upotrijebio je nećakov primjer ideje o štandu s hamburgerima.
"Ako imate nećaka s idejom za štand s hamburgerima i treba mu 25.000 dolara, bi li to bila dobra investicija?"
"Ne", odgovorio sam. “Previše rizika, a premalo nagrade.”
"Vrlo dobro", rekao je bogati otac. “Ali što ako vam kažem da je ovaj nećak radio za veliki lanac brze hrane zadnjih 15 godina, bio potpredsjednik svih važni aspekti posao i spremni za stvaranje vlastitog vlastiti posao i izgraditi svjetski lanac restorana brze hrane? Pa što ako možete kupiti 5% dionica tvrtke za samo 25.000 USD? Može li ovo biti od interesa?
"Da", rekao sam. "Definitivno, budući da postoji veća nagrada za istu količinu rizika."
Obuka i svladavanje pravila ulaganja zahtijevaju dugoročna investicija V financijsko obrazovanje. Ali ove će vam osnove pomoći da počnete. Do koje visine se možete popeti ovisi o vama.
Iz naše serije bilješki „Stopama bogatog oca”: Već smo vam više puta rekli da trenutno čitamo dva zanimljiva bloga o ulaganjima - Sergej Spirin i Oleg Kolčanok.
U travnju ove godine prijavili smo se za jedan od webinara Sergeja Spirina. Iako nije bilo baš zgodno zbog vremenske razlike (webinari su se održavali po moskovskom vremenu, u Australiji su počinjali u jedan ujutro) i unatoč nedostatku sna, ono što nam je objašnjeno tijekom tjedna bilo je vrlo zanimljivo , informativan i prezentiran na pristupačan i razumljiv način.
Pokušat ćemo pisati naše recenzije u slobodno vrijeme, ali već unaprijed možemo sa sigurnošću reći da svima koji su zainteresirani za isto područje ulaganja o kojem piše Sergej Spirin, toplo preporučujemo da ga pročitaju.
Dakle, danas nismo mogli zanemariti još jednu bilješku Sergeja Spirina. Čak smo ga odlučili kompletno “odvući” na našu web stranicu kako bi nam uvijek bio pri ruci.
Tema u njegovom članku je vrlo zanimljiva. Pitanje čitatelja toliko je uobičajeno i tipično, a Sergejev odgovor toliko logičan i razuman da jednostavno nisu mogli proći, kako kažu.
U našem okruženju, nažalost, nemamo s kim stvarno razgovarati o financijskim ulaganjima. Najčešći među prijateljima i poznanicima je hipoteka. I također kredit za automobil. I draga.
A svi pokušaji razvijanja rasprave o financijskoj neovisnosti svode se, slikovito rečeno, na “kupovanje srećki” i potpuno negiranje postojanja bilo kakvog smisla uštedjeti tih istih 10% svoje plaće. Razumljivo je da su majčicu Rusiju “kolebale” brojne promjene kako u politici tako iu financijske krize nisu je ignorirali.
Ljudi više vjeruju u štednju “ispod madraca” nego u financijska ulaganja. I ne zaboravimo na potpuni nedostatak financijske pismenosti po ovom pitanju. Nemojte ni počinjati o "inflacija će sve pojesti...", molim vas.
Ovu bilješku objavili smo ne toliko radi rasprave (iako bi bilo zanimljivo, ali iz nekog razloga čini se da je već predvidljivo...), koliko radi razmišljanja kao takvog o zadanoj temi.
Svi čvrsto vjerujemo da smo još uvijek mladi i poletni i da ćemo imati snage raditi još dvadesetak godina, a onda će se isplatiti hipoteka, stan, mirovina, djeca i unuci. I sva ta dobrota bit će dovoljna da mi kao umirovljenici živimo punim životom.
Sada je, vjerojatno, u ovoj situaciji najbolje pouzdati se u prisutnost djece koja nas (nadajmo se) neće napustiti pod stare dane s našom pošteno zarađenom prosjačkom mirovinom i svakako će nam dati kriglu vode.
Pod financijskom neovisnošću i blagostanjem osobno ne mislimo na milijune na računu i parkirane jahte u blizini višekatnice, već na pristojnu mirovinu (stvaranu korak po korak našim dugogodišnjim ulaganjima) bez obzira na stanje u kojem se nalazimo. slučajno svira u tom trenutku uživo. Da li razumiješ?
Tvoji nemirni Nata i Tyoma
Općenito, pročitajte njegov članak - u nastavku je dat u cijelosti i kurzivom.
Na kraju članka na Sergejevom blogu možete vidjeti komentare čitatelja na ovu temu.
Prošlo je dosta vremena otkako sam pisao blog i slao edukativne članke iz serije “Ulaganje je dobro i potrebno!” Činilo mi se da je tijekom 9 godina postojanja mailing liste “Investing Secrets” ova ideja već postala sasvim očita čitateljima.
Međutim, pisma i komentari primljeni kao odgovor na prethodni broj biltena prisiljavaju me da se vratim ovoj temi.
Danas je jedno od tih pisama.
Tema: Ako hoćeš žanji, a hoćeš i kuj...
Poštovani g. Spirin,
molim vas da ne navodite moje prezime i adresu E-mail, ako citiraš moju poruku.
Ali zadnji broj me jako iznenadio. U stilu nekog Bodo Schaefera, pozivate na “glupu štednju” deset posto mjesečni prihod- i negdje (nije baš jasno gdje) uložiti ih, dok računate koliko će osoba akumulirati, primajući deset posto godišnje na uložena sredstva. Što je s inflacijom? A zašto će uvijek biti ovih deset godišnjih?
Koliko bi milijun stvarno koštao? Ruske rublje za dvadeset godina? Koji "gospodin" to zna?
Čini mi se da bi za osobu koja mjesečno prima “nekoliko neto dolara” optimalan “način ulaganja” bila kupnja listića “Sportloto”. U ovom slučaju, on ima barem neke šanse osigurati svoju starost...))
Što misliš?
S.S.:
Da ste bili pažljiviji, mogli biste primijetiti da to nisam napisao ja, nego financijski savjetnik Vladimir Savenko.
Međutim, slažem se 100% s glavnom tezom Vladimirovog članka, da je potrebno ulagati.
I točno isto 100% se ne slažem s idejom da je bolje kupiti srećke.
Saznajmo zašto.
Naravno, inflacija ima značajan utjecaj na stvarni povrat vaše investicije. Sa službeno prognoziranom inflacijom za ovu godinu u Rusiji od 7% - 8% (a možda i više), stvarni prihod od ulaganja s ulaganjima od 10%, doista će se pokazati niskim.
Međutim, uspoređujući ovu opciju s ostalim razmatranim opcijama, moramo priznati da je ovako mali prihod bolji nego ništa. A još više ako je rezultat očito negativan.
Usporedimo moguće opcije. Poredat ću ih redoslijedom povećanja preferencija opcija, od najgore prema najboljoj. S moje točke gledišta, koju ću objasniti u nastavku.
Opcija 1. Novac ulažemo u srećke Sportloto
opcija 2. Ništa ne ulažemo, sav novac trošimo na tekuću potrošnju
Opcija 3. Ne ulažemo ništa, novac držimo u čarapi, madracu ili sefu
Opcija 4. Novac ulažemo uz 10% godišnje (npr. na depozit u banci)
Opcija 5. Novac ulažemo u instrumente s prinosom iznad 10% godišnje
Zašto je poredak ovakav? Hajdemo shvatiti.
Što su sve lutrije općenito, a posebno "Sportloto" ( opcija 1)? Ovo je vrsta kockanja. Razlika između kockanja i ulaganja je u tome što je, s matematičke točke gledišta, lutrija igra s negativnim zbrojem. Organizatori lutrije daju sudionicima mnogo manje od ukupnog iznosa koji od njih prikupe. Kao rezultat toga, ukupni prihod svih sudionika lutrije (osim organizatora) je negativna vrijednost. Vi jednostavno gubite novac dajući ga organizatorima lutrije. Stoga je ova opcija najgora.
Usput, “samostalno igranje na burzi” u pravilu se bitno ne razlikuje od lutrije i drugih kockanja u smislu matematičkog očekivanja rezultata i vaših šansi za uspjeh. Vjerojatnost dobitka za prosječnog burzovnog igrača također je negativna ako se bavite “igranjem na burzi”, a ne ulaganjem. Sudeći po tome što o svojoj igri na burzi pišete u prošlom vremenu, možda ste i sami već shvatili tu činjenicu.
Ako ništa ne uložite i sav novac potrošite na tekuću potrošnju ( opcija 2), onda se čini da nemate što izgubiti. Ali u isto vrijeme, potpuno se lišavate štednje i mogućnosti primanja dodatnog prihoda od ulaganja. Svaka nepredviđena životna situacija (dobili ste otkaz na poslu, teško ste se razboljeli, doživjeli nesreću, poplavili susjede u prizemlju itd.) uznemiruje vas i tjera da se obratite prijateljima i poznanicima za pomoć (ili, još gore, za kredit). od banke, nakon čega vaša profitabilnost postaje negativna). Starost dočekaš bez ušteđevine, s mizernom državnom mirovinom, od koje se ne može dostojanstveno živjeti.
Ako ne ulažete ništa, već odvajate dio novca od plaće i spremate ga u čarapu, madrac ili sef uz 0% godišnje prinosa ( Opcija 3), tada kupovna moć vašeg novca postupno opada zbog inflacije. Ipak, to je ipak bolje nego ništa. Imaš neku zaštitu od sitnih životnih nevolja i ne moraš trčati u banku po kredit svaki put kad se dogode neke životne nevolje (inače, inflacija je puno manje zlo u odnosu na bankovni krediti, i u smislu kamatne stope- Isto). Malo je vjerojatno da ćete samo štedeći novac moći puno uštedjeti za starost. Međutim, uvijek imate priliku brzo prijeći na opciju 4 ili 5, budući da već imate u što uložiti. I ova se situacija bitno razlikuje od opcije 1 ili 2.
Ako uložite novac u jednostavne instrumente dostupne svima (primjerice bankovni depozit) po stopi usporedivoj sa stopom inflacije ( Opcija 4), tada je vaša situacija radikalno bolja nego u prethodnim opcijama. Više ne gubite novac zbog inflacije, već ga štedite kupovna moć, a možda čak i zaraditi malo novca. Vaša štednja se postupno formira i počinje rasti, a svaki, pa i beznačajan, višak prinosa na vaša ulaganja u odnosu na inflaciju dovodi do aktiviranja mehanizma zajednički interes, koji tijekom dugih vremenskih razdoblja investicijski horizonti povećava vašu uštedu eksponencijalno.
Jasno je da je uvjetno “10% godišnje” u članku navedeno kao primjer, a kako bi se u brojkama moglo prikazati što se može postići ulaganjem uz takvu stopu povrata. Uvjetnih “10% godišnje” je jednostavno stopa usporediva sa stopom inflacije, koja se može dobiti bez previše truda, bez znanja i ulaganjem u javno dostupne financijski instrumenti, poput bankovnih depozita.
Ujedno, uštedom od najmanje 10% svoje plaće, te pametnim ulaganjem čak iu javno dostupne niskoprihodovne instrumente, velika većina naših sugrađana ima realnu šansu tijekom života riješiti pitanje mirovine. A ljudi s natprosječnim primanjima imaju priliku riješiti mnoga druga goruća pitanja - promet, stanovanje itd. Naravno, ne odmah. I, naravno, to vas neće dovesti do velikog bogatstva. Ali na ovaj način možete se nositi sa svojim minimalnim zadacima.
Popularizatori svijeta financija, poput Boda Schaefera ili Roberta Kiyosakija, takve mogućnosti ulaganja nazivaju planom “ financijska zaštita"ili "financijska udobnost". Uz svu pop privlačnost knjiga Kiyosakija i Schaefera, ne treba ih ni podcijeniti – daju recept za uspjeh primjeren većini obične populacije, koja u pravilu ne želi ili nema priliku biti dublje zainteresirani za svijet investicija.
Ako povučemo analogiju sa svijetom sporta, onda redovita ulaganja V jednostavni alati– to je kao obično jutarnje trčanje. To nije dovoljno za borbu za medalje na sportskim natjecanjima, ali ćete moći održati svoje zdravlje u dobroj formi do starosti i penjati se stepenicama bez daha.
Je li moguće uložiti svoju ušteđevinu za još više visok postotak (Opcija 5)?
Limenka. I, naravno, ova je opcija poželjnija od banalnih ulaganja u javno dostupne instrumente s niskim prihodima.
Međutim, tu nastaje poteškoća. To će zahtijevati da uložite ne samo novac, već i svoje osobno vrijeme, dugoročno i sustavno. Stoga bi čak i pokušaj davanja takvih savjeta u kratkim javnim člancima ljudima koji samo lijeno čitaju bilten bio besmislen (otprilike besmislen kao i davanje stručne savjete o tehnici trčanja za one koji nisu mogli puzati ni za jutarnje trčanje).
Prije svega, ovdje nema lakih odgovora.
Drugo, odgovori ovdje mogu biti samo individualni (odnosno, različiti za različite ljude, i vjerujte mi, vrlo različiti!), i mogu se dati tek nakon temeljite analize konkretne situacije.
Vladimir Savenok vam može dati takav savjet ili vam ga mogu dati ja tijekom osobne konzultacije. Dublje razumijevanje može se steći proučavanjem na našem tečajevi na daljinu. Ali očekivati investicijske preporuke od kratkih članaka u newsletteru opet je prilično naivno.
Usput, imajte na umu da ima smisla tražiti savjet samo za one koji su već formirali svoj početni kapital. Odnosno, za one koji su barem jednom birali Opcija 3, i još bolje - Opcija 4. S onima koji nemaju kapitala, koji su sve potrošili bez traga ili kupili srećke, ajme, nema se o čemu razgovarati – čemu uopće pričati o investicijama s onima koji nemaju što uložiti?
Zato počnite barem s malim. Bolje i to nego ništa. I tek tada, stekavši iskustvo i kapital, prijeđite na profesionalnija ulaganja.
Onaj tko hoda svladat će cestu.
Stajanje, uzmicanje ili pravljenje kaotičnih pokreta računajući na sreću (opet govorim o srećkama) neće izdržati.
