4.4. Asigurarea solvabilităţii şi stabilitate Financiară ovăz

Stabilitatea financiară a organizației de asigurări – capacitatea de a-și îndeplini obligațiile de asigurare acceptate atunci când activitățile sale sunt afectate de factori nefavorabili și modificări ale condițiilor economice.

Garantii pentru asigurarea stabilitatii financiare a asiguratorului in conformitate cu art. 25 din Legea „Cu privire la organizarea afacerilor de asigurări în Federația Rusă” sunt:

- tarife de asigurare justificate economic;

- rezerve de asigurare suficient pentru îndeplinirea obligațiilor din asigurare, coasigurare, reasigurare, asigurări mutuale;

- fonduri proprii;

- reasigurare.

Comentarii: Actele legislative care reglementează procedura de intrare a OBC-urilor pe piață și activitățile ulterioare ale acestora nu determină solvabilitatea și stabilitatea financiară a companiilor. Totodată, legiuitorul nu stabilește restricții privind garanțiile de stabilitate financiară pentru un asigurător care oferă asigurări mutuale.

Legea nu conține prevederi menite să asigure sustenabilitatea financiară a OVS și anume:

cerințe privind procedura de formare resurse financiare companii de asigurări mutuale stadiul inițial crearea lui;

cerințe pentru organizarea reasigurării.

Totalitatea acestor cerințe, împreună cu plasarea rezervelor de asigurare, reprezintă fundamentul fără de care o societate de asigurări mutuale nu poate exista în mod normal.

Criteriul pentru stabilitatea financiară a unui asigurător este de obicei considerat a fi suficiența rezervelor de asigurare și a fondurilor proprii pentru îndeplinirea obligațiilor asigurătorului. Stabilitatea financiară a asigurătorului, solvabilitatea acestuia și capacitatea de a îndeplini obligațiile acceptate pentru plățile de asigurare depind de cât de corect sunt calculate rezervele de asigurare și de modul în care acestea iau în considerare obligațiile neîndeplinite sau incomplet îndeplinite. Rezervele reprezintă o imagine financiară unică a furnizării de către asigurător a obligațiilor asumate. Companiile de asigurări mutuale calculează rezervele de asigurare începând din momentul în care primesc licența de asigurare mutuală.

În paragraful 2. Artă. 25 „Condiții pentru asigurarea stabilității financiare a asigurătorilor” din Legea N 4015-1 prevede că „fondurile proprii ale asigurătorilor (cu excepția societăților mutuale de asigurări care asigură asigurarea exclusiv membrilor acestora) cuprind capitalul autorizat, capitalul de rezervă, capitalul suplimentar. , rezultatul reportat”. Aceasta declară o diferență fundamentală fond de asigurare OBC de la un fond de asigurări comerciale.

De menționat că Legea specială care reglementează asigurările mutuale nu prevede constituirea fondurilor proprii ale MVS. Prin urmare, este posibil să se stabilească ipotetic prezența acestora, inclusiv capitalul autorizat (fondul autorizat) și capitalul de rezervă ( rezerva de garantie).

informații de referință : Clauza 3 din art. 25 din Legea nr. 4015-1 „Asigurători (cu excepția companiilor de asigurări mutuale) trebuie să aibă un capital autorizat integral vărsat, al cărui cuantum nu trebuie să fie mai mic decât suma minimă stabilită prin prezenta lege capitalul autorizat».

ÎN documente de reglementare nu există un concept special care să desemneze fondurile inițiale ale unei societăți de asigurări mutuale, formate în etapa de creare a organizației. În același timp, societățile de asigurări mutuale trebuie să formeze un fond care, în scopul său, condițiile de constituire și de cheltuieli, este similar cu capitalul autorizat al societăților de asigurări pe acțiuni - capitalul „start-up”, oferind garanții de asigurareîn primii ani de activitate ai asigurătorului. Pe baza scopului preconizat al utilizării lor, pot fi utilizate denumirile cele mai acceptabile pentru acest concept, cum ar fi fond constitutiv, fond inițial, fond de garantare.

Se pare că formarea fondului inițial al companiei este principala sa problemă financiară. Dificultățile preconizate în activitățile OVS pot fi asociate tocmai cu găsirea surselor de formare a fondului inițial de rezervă de asigurare la momentul începerii activității acestora. Pentru ca Forțele Aliate să înceapă activitati de asigurare, trebuie să aibă la dispoziție fonduri suficiente pentru a efectua plăți de asigurare chiar înainte ca fondurile necesare să fie acumulate prin contribuțiile membrilor săi. Este necesar să se țină cont de faptul că numărul minim de participanți (conform Legii) - persoane fizice - poate fi de 5 persoane.

Astfel, trebuie asigurată stabilitatea activităților companiilor non-profit, care este OBC fondul mutual inițial, a căror dimensiune minimă trebuie stabilită prin lege, precum și condițiile de formare a acestuia, limitele inferioare și superioare, diferențele în procedura de formare a acestuia de către persoane juridice și persoane fizice. La alegerea metodei optime de formare a fondului inițial, numărul de contracte (membri) OVS va avea o importanță semnificativă, întrucât, dacă numărul acestora este mic, pot apărea dificultăți în formarea unei populații de asigurări suficiente pentru acoperirea pierderilor, la fel ca și creșterea numărului de membri poate duce la complicații în conducerea companiei. Prin urmare, este recomandabil să se stabilească prin lege normele minime și maxime pentru numărul de participanți la o companie, ținând cont de experiența istorică internă și de practica străină de secole de asigurări mutuale.

Taxele de înscriere de la membrii societății și fondurile împrumutate ar putea fi considerate ca o sursă de formare a fondului inițial. Aceasta necesită o modificare a Legii în ceea ce privește determinarea direcției de utilizare a acestor fonduri - nu pentru a acoperi cheltuielile asociate activităților statutare ale companiei, ci în scopul formării unui fond de asigurare „de pornire” (fond mutual inițial) pentru asigura indeplinirea obligatiilor de asigurare in primii ani de activitate societatii. În plus, este prevăzută o sursă specială în scopul acoperirii cheltuielilor asociate activităților statutare ale companiei.

Logica economică și practica istorică indică, de asemenea, necesitatea corelării volumului participării financiare a unui membru individual al companiei la formarea fondului inițial, precum și cuantumul riscurilor pe care acesta le-a asigurat în companie, cu sfera de aplicare a puterile acestui membru-participant intalnire generala la luarea deciziilor care afectează rezultatele economice ale activității companiei: aprobarea condițiilor de asigurare, procedura de constituire a rezervelor, sursa de acoperire a pierderii rezultate pe baza rezultatelor asigurării reciproce pentru anul de raportare, decizia privind efectuarea unei contribuții suplimentare de către membrii companiei și determinarea cuantumului acesteia, aprobarea mărimii tarifului de asigurare, precum și a structurilor tarifare etc.

Prezența unui fond inițial, reglementat de o lege specială a asigurărilor reciproce, ca condiție obligatorie pentru obținerea licenței OVS și garantarea îndeplinirii obligațiilor de asigurare de către societate la momentul înființării acesteia, ar nivela semnificativ neîncrederea întreprinderilor și a populației. în companii mutuale şi să-şi consolideze poziţia pe piaţa asigurărilor.

Totodată, pentru a asigura solvabilitatea și întărirea situației financiare, societatea mutuală trebuie (poate) să formeze și rezerva de garantie, ale căror surse sunt veniturile din activități de asigurări și investiții.

Valoarea rezervei ar trebui să fie determinată de reglementările de asigurări și de Carta OVS. În primii ani de activitate se poate forma folosind fonduri împrumutate. Ulterior, rezerva de garanție poate fi completată din veniturile din investiții sau veniturile primite ca urmare a unui exces semnificativ de contribuții încasate față de plăți pe baza rezultatelor perioadei de raportare.

La fel de opțiune posibilă Pentru a determina dimensiunea fondului de garantare, puteți folosi experiența societăților mutuale de asigurări din statele membre ale Uniunii Europene. Directiva Uniunii Europene (din 24 iulie 1973) a definit conceptul de solvabilitate a OBC, care „... trebuie să aibă rezerve tehnice corespunzătoare obligațiilor asumate, și o rezervă de solvabilitate liberă de orice obligații...”. Totodată, rezerva de garanție, constând în bunuri libere de obligații în cuantum de până la 2/3 din rezerva de solvabilitate a societății mutuale, nu trebuie să scadă sub pragul dincolo de care există pericol pentru stabilitatea financiară. Solvabilitatea unei societati mutuale este asigurata in primii ani de activitate printr-un fond minim initial - in cuantum de 1/3 din rezerva de solvabilitate, si un fond pentru cheltuieli organizatorice.

Prin urmare, în cursul activităților sale, solvabilitatea OVS poate fi asigurată prin rezerve de asigurare și o rezervă de solvabilitate. Mărimea unui volum suficient al rezervei de solvabilitate este determinată de volumul operațiunilor asigurătorului. Conform procedurii adoptate în țările UE, solvabilitatea OBC se evaluează prin compararea rezervei de solvabilitate efective cu valoarea calculată - limita de solvabilitate. Mărimea rezervei de solvabilitate depinde și de clasificarea riscurilor acceptată de societatea de asigurări generale și de natura activităților companiei (asigurări de viață și de sănătate sau alte asigurări decât asigurările de viață).

Deci, în țări Uniunea Europeană dimensiunea fondului de garantare necesar pentru asigurarea solvabilității variază între 200 mii și 400 mii euro. Daca volumul tranzactiilor de asigurare mutuala depaseste limita stabilita a primei colectate (in general, 1000 mii euro), fondul de garantare trebuie majorat de mai multe ori.

Astfel, aducerea normelor legislației interne a Federației Ruse în conformitate cu normele juridice internaționale (în special cele care reglementează activitățile companiilor de asigurări mutuale în cadrul Directivelor UE) este relevantă în legătură cu aderarea Rusiei la comerțul mondial. Organizare. De asemenea, este necesar să se țină seama de faptul că, odată cu liberalizarea pieței ruse de asigurări, în Rusia pot apărea reprezentanțe sau filiale ale companiilor de asigurări mutuale străine, care în acest caz vor putea acționa în conformitate cu cerințele Legii „ Despre asigurări mutuale”.

Prin urmare, o eventuală discrepanță între plățile de asigurare preconizate și efective poate fi rezolvată folosind rezerva de garanție și fondul mutual inițial.

Pe lângă caracteristicile menționate mai sus ale formării resurselor de asigurare ale unei societăți de asigurări mutuale, trebuie acordată o atenție deosebită resurselor necorporale (potențiale) ale societății, asigurate de răspunderea subsidiară comună a membrilor societății pentru obligațiile de asigurare ( clauza 3, articolul 7). Pentru membrii care părăsesc societatea, răspunderea subsidiară rămâne în raport cu obligațiile companiei care au apărut înainte de ziua retragerii lor din societate pentru încă 2 ani (clauza 8, articolul 8).

informații de referință : Clauza 3 din articolul 7 din Legea nr. 286 - Legea federală: Membrii societății poartă, în solidar, răspunderea subsidiară pentru obligațiile de asigurare ale societății în limita părții neachitate din contribuția suplimentară a fiecărui membru al societății. Răspunderea subsidiară specificată înseamnă că, în cazul în care un membru al societății nu face o contribuție suplimentară, fiecare membru al societății este obligat să facă o parte din această contribuție suplimentară proporțional cu prima de asigurare care trebuie primită de la membrul societății. companie.

clauza 8.art.8. Un membru al societății, timp de doi ani de la data încetării calității de membru în societate, în condiții de egalitate cu toți membrii societății, poartă răspunderea subsidiară pentru obligațiile de asigurare ale societății care au apărut înainte de data încetării calității de membru. in compania.

Capitolul III. ASIGURAREA STABILITĂȚII FINANCIARE ȘI A CAPACITĂȚII DE SOLVENT A ASIGURATORILOR

Comentariu la articolul 25 din Legea federală „Cu privire la organizarea afacerilor de asigurări în Federația Rusă”

1. Prevederile acestui articol au drept scop asigurarea stabilității asigurătorilor care își desfășoară activitatea în piata ruseasca. În acest sens, Legea stabilește cerințe speciale pentru astfel de persoane juridice, care diferă semnificativ de cerințele generale ale Codului civil al Federației Ruse. Legea formează cerințe precum garanții de stabilitate financiară și solvabilitate.

Stabilitatea financiară a asigurătorului- aceasta este capacitatea sa de a-și îndeplini obligațiile din contractele de asigurare cu orice modificare a situației economice. Baza stabilității financiare a asigurătorilor este prezența capitalului lor autorizat vărsat și a rezervelor de asigurare, precum și a unui sistem de reasigurare.<24>.

———————————

<24>Comentariul acestui articol este prezentat ținând cont de cercetările cuprinse în următoarea publicație: Mamedova E.A., Shakhverdieva Z.T. Analiza stabilității financiare a asigurătorului și evaluarea operațiunilor de asigurare // Probleme de economie modernă. 2011. N 1 (37); URL: http://www.m-economy.ru/art.php?nArtId=3472.

Stabilitatea financiară a asigurătorului se realizează prin:

— creșterea capitalului autorizat și a altor fonduri proprii ale organizației de asigurări (fondurile proprii, împreună cu capitalul autorizat, includ capitalul suplimentar și de rezervă, fondurile cu destinație specială, rezultatul reportat);

— alinierea mărimii capitalului autorizat cu suma activele nete conform legii;

— aplicarea unor tarife de asigurare corect calculate, diferențiate și suficient de flexibile;

— formarea în modul stabilit prin acte normative și metodologice a rezervelor de asigurare care garantează plățile de asigurare;

— respectarea standardului maxim de răspundere al asigurătorului pentru un anumit risc;

— reasigurare cu asigurare de riscuri mari;

— conformitate marimea standard relația dintre activele și pasivele asigurătorului;

— reducerea conturilor de încasat și de plătit.

Pentru obtinerea informaţii de încredere sunt utilizate o serie de metode pentru a evalua stabilitatea financiară a asigurătorului analiză financiară, care se bazează pe patru criterii de evaluare: lichiditate (solvabilitate), profitabilitate (profitabilitate), activitatea de afaceri și cifra de afaceri resurse financiare.

Dacă, în practică, stabilitatea financiară este definită ca capacitatea potențială (bilanțului) a unei companii de a-și achita obligațiile și este asociată cu o analiză a structurii surselor de fond ale companiei, atunci lichiditate (solvabilitate) este capacitatea de a acoperi (a plăti) obligațiile cu active. Solvabilitatea asigurătorului este determinată de cuantumul rezervelor libere de datorii. Pentru a asigura solvabilitatea, valoarea acestor rezerve gratuite ar trebui să fie mai mare, cu cât volumul operațiunilor companiei de asigurări este mai mare.

Specificul conceptului de solvabilitate a asigurătorului se manifestă în particularitățile formării obligațiilor și resurselor pentru îndeplinirea acestora, precum și în necesitatea unor garanții financiare suplimentare pentru îndeplinirea obligațiilor ca reacție la caracterul riscant al asigurării. activitatile companiei. Asiguratorul poate garanta indeplinirea neconditionata a obligatiilor sale numai cu capital propriu, care actioneaza ca o garantie financiara suplimentara a solvabilitatii asiguratorului. Această garanție este o rezervă de solvabilitate, care continut economic reprezintă fondurile neobligate ale asigurătorului. Dacă nevoia de rezerve de asigurare este generată de riscul de asigurare, atunci nevoia de rezerva de solvabilitate este generată de riscul activităților asigurătorului în condițiile pieței.

Pot fi formulate principalele criterii de solvabilitate în felul următor:

— datorită faptului că oglinda situației financiare a asigurătorului este bilanțul acestuia, acesta determină indicatorul de solvabilitate. Obiectivitatea indicatorului de solvabilitate este determinată de calitate contabilitate;

— solvabilitatea este un indicator evaluativ și, ca atare, ar trebui să ofere posibilitatea de comparație atât dinamic (creștere sau scădere a solvabilității), cât și teritorial (solvabilitate între regiuni, raioane etc.);

— indicatorul de solvabilitate este un indicator complex, agregat. Acuratețea calculului acestuia este determinată atât de acuratețea datelor sursă, cât și de coincidența lor în timp;

— una dintre condițiile pentru asigurarea solvabilității asigurătorilor este respectarea relațiilor de reglementare dintre active și pasivele de asigurare pe care le-au acceptat.

Garantiile sunt mijloacele, metodele si conditiile prin care asiguratorul isi desfasoara activitatile profesionale.

Stabilitatea financiară (stabilitatea) nu este doar absența crizelor. Un sistem poate fi considerat stabil dacă:

- facilitează alocarea eficientă a resurselor economice atât în ​​spațiu, cât și în timp, precum și alte procese financiare și economice (de exemplu, economisirea și investirea, împrumutul și împrumutul, crearea și distribuirea lichidității, stabilirea prețului activelor și în cele din urmă acumularea de avere și creșterea producției);

— vă permite să evaluați, să cotați și să distribuiți riscuri financiareși să le gestioneze;

— menține capacitatea de a îndeplini aceste funcții importante chiar și în fața șocurilor externe sau a dezechilibrelor crescânde.

Astfel, scopul articolului comentat este de a crea astfel de mijloace și metode care să permită unei entități individuale să lucreze pe piața asigurărilor cât mai mult timp.

Legea stabilește lista garanțiilor de securitate stabilitate Financiarăși solvabilitatea asigurătorului, care includ:

1) justificate economic tarifele de asigurare— plata unei prime de asigurare pe unitatea de sumă asigurată, ținând cont de volumul asigurării și de natura riscului de asigurare. De obicei este stabilit ca procent din suma asigurată. Sistemul tarifar este structurat astfel încât să existe o gamă de tarife de asigurare, un sistem de reduceri, un sistem de coeficienți;

2) rezerve de asigurare suficiente pentru îndeplinirea obligațiilor de asigurare, coasigurare, reasigurare, asigurări mutuale - fonduri formate din organizații de asigurări pentru garantarea plăților compensare de asigurare;

3) fonduri proprii (capital) - fonduri formate direct de companiile de asigurări înseși și fondatorii acestora;

4) reasigurare - un ansamblu de relații între asigurători pentru asigurarea de risc. Asigurătorul, acceptând pentru asigurare un risc care depășește capacitatea sa de a asigura un astfel de risc, transferă o parte din risc unui alt asigurător.

1. Fondurile proprii (capital) ale asigurătorilor (cu excepția companiilor mutuale de asigurări) includ capitalul autorizat, capitalul de rezervă, capitalul suplimentar și rezultatul reportat.

Capitalul autorizat reprezintă suma fondurilor investite inițial de către proprietari pentru a asigura activitățile statutare ale organizației. Capitalul autorizat determină mărimea minimă a proprietății entitate legală garantarea intereselor creditorilor săi. Capitalul autorizat asigura stabilitatea financiara a societatii la momentul infiintarii acesteia si pentru perioada initiala de activitate, cand volumul incasarilor din prime de asigurare este mic.

Dimensiune minima Capitalul autorizat este determinat de legislatia in vigoare si actele constitutive ale societatii. Poate fi utilizat atât pentru asigurarea activităților statutare, cât și pentru acoperirea costurilor plăților de asigurări în cazul rezervelor de asigurare și veniturilor din asigurare insuficiente.

Capital de rezervă- acesta este capitalul de asigurare al unei organizații destinat să acopere pierderile din activitate economică, precum și rambursarea obligațiunilor organizației și răscumpărarea propriilor acțiuni în lipsa altor fonduri.

Creare capital de rezervă efectuate în conformitate cu legislația Federației Ruse și documentele constitutive ale organizației pe cheltuiala acesteia profit net.

Capitalul de rezervă (fondul de rezervă) este creat în obligatoriu societățile pe acțiuni. La discreția lor, întreprinderile cu alte forme de proprietate îl pot crea, de asemenea, dacă acest lucru este prevăzut de documentele lor constitutive și politica contabila. În societățile pe acțiuni se creează un fond de rezervă în cuantumul prevăzut de statutul societății, dar nu mai puțin de 5% din capitalul său autorizat. Fondul de rezervă al societății se formează prin contribuții anuale obligatorii până la atingerea mărimii stabilite prin statutul societății. Cuantumul contribuțiilor anuale este prevăzut de statutul societății, dar nu poate fi mai mic de 5% din profitul net până la atingerea sumei stabilite prin statutul societății. Fondul de rezervă al companiei este destinat să acopere pierderile acesteia, precum și să ramburseze obligațiunile companiei și să răscumpere acțiunile companiei în lipsa altor fonduri. Fondul de rezervă nu poate fi utilizat în alte scopuri (a se vedea mai multe detalii la articolul 35 Lege federala din 26 decembrie 1995 N 208-FZ „Cu privire la societățile pe acțiuni”).

Capital suplimentar reprezintă o parte din capitalul organizației care nu este asociată cu contribuțiile participanților și câștigurile de capital din profiturile acumulate pe întreaga perioadă a activităților organizației.

Surse de formare capital suplimentar sunt:

- crestere in valoare active imobilizate pe baza rezultatelor reevaluării;

— prima de emisiune;

- diferente pozitive de curs valutar rezultate din depozit moneda straina la capitalul autorizat al organizației;

- fonduri alocate de la buget și utilizate pentru finanțarea investițiilor pe termen lung etc.

Utilizarea fondurilor de capital suplimentare:

— rambursarea sumei scăderii valorii activelor imobilizate ca urmare a reevaluării;

— diferențe negative de curs valutar rezultate din aportul de valută la capitalul autorizat;

— majorarea capitalului autorizat al organizației;

— repartizarea fondurilor suplimentare de capital între fondatorii organizației;

— în cazul cedării unui mijloc fix supraevaluat anterior<25>.

———————————

<25>Vezi: Bychkova S.M. Contabilitate contabilitate financiara: Tutorial. M: Eksmo, 2008.

venituri reținute— acesta este rezultatul financiar final obținut pe baza rezultatelor activităților organizației pentru anul de raportare; caracterizează majorarea de capital pentru anul de raportare și pentru întreaga perioadă a activităților organizației (acumularea de capital pentru această perioadă). Se face o distincție între rezultatul reportat fără a lua în considerare decizia de a plăti dividende (distribuirea profitului între participanți) și rezultatul reportat ținând cont de decizia de a plăti dividende (distribuirea profitului între participanți); primul este prezentat în contul de profit și pierdere ca venit net, al doilea în bilanț.

Profitul organizației poate fi utilizat pentru:

— plata dividendelor (venitului) către fondatorii (participanții) organizației;

— formarea capitalului de rezervă;

— acoperirea pierderilor din anii anteriori;

— completarea capitalului autorizat;

— alte domenii în conformitate cu politicile contabile.

Astfel, fondurile din rezultatul reportat pot fi folosite și ca o resursă suplimentară pentru rambursarea obligațiilor asigurătorului.

Asigurătorii trebuie să-și investească fondurile proprii (capital) în următoarele condiții:

A) diversificare. Diversificarea, adică extinderea sferei campaniei prin extinderea gamei, dezvoltarea de noi domenii de activitate etc. Trebuie avut în vedere faptul că în ceea ce privește companiile de asigurări, legislația actuală stabilește o serie de restricții, inclusiv în ceea ce privește tipurile de activități și sursele de venit admise. Ei nu au dreptul să se angajeze în alte activități decât asigurări și activități conexe. În acest sens, diversificarea rezervelor de asigurare și a fondurilor proprii ale asigurătorului în majoritatea cazurilor se realizează prin extinderea tipurilor de activități de asigurare;

b) lichiditate. Lichiditatea este cel mai eficient indicator care indică valoarea activelor asigurătorului, adică. reala lor evaluarea de piata tinand cont de pozitia companiei pe piata. Rezervele de asigurare și fondurile proprii ale asigurătorului trebuie să fie foarte lichide pentru a garanta existența stabilă a acesteia pe piață. Cu toate acestea, în prezent, în cele mai multe cazuri, activele asigurătorilor nu au lichidități mari, ceea ce duce la suspendarea și revocarea masivă a licențelor de desfășurare a activităților de asigurare;

V) rambursare. Rambursarea este principiul relațiilor financiare, monetare, conform căruia fonduri de credit, primite de împrumutat pentru utilizare temporară, sunt supuse returnării obligatorii și în timp util către creditor, proprietarul fondurilor. Legea nu precizează în ce caz se pune în aplicare principiul rambursării în raport cu activitățile asigurătorilor. Practica activităților acestor entități indică faptul că principiul rambursării este implementat prin atragerea unui astfel de număr de clienți care să compenseze cuantumul plăților efectuate pentru compensarea asigurărilor;

G) rentabilitatea. Rentabilitatea asigură înțelegerea și percepția sa diferită. Cu toate acestea, în raport cu asigurătorii, pare oportun să luăm în considerare acest concept ca rata de rentabilitate si eficienta a asiguratorului.

Asigurătorii nu au dreptul să investească fonduri proprii (capital) în efecte ale persoanelor juridice, persoane fizice și să emită împrumuturi pe cheltuiala fondurilor proprii (capital), cu excepția cazurilor stabilite de autoritatea de supraveghere a asigurărilor.

Organul de supraveghere a asigurărilor, în funcție de specializarea asigurătorilor, de specificul condițiilor de asigurare, de introducerea de noi proiecte de investiții, stabilește o listă a activelor admise pentru investiții, precum și procedura de investire a fondurilor proprii (capital), care prevede pentru cerințe pentru emitenții de valori mobiliare și (sau) emisiuni de valori mobiliare în funcție de ratingurile atribuite, includerea în listele de cotații de către organizatorii de tranzacționare pe piața valorilor mobiliare, la structura activelor în care este permisă o parte din fondurile proprii (capital) ale asigurătorilor care urmează să fie plasat (inclusiv cerințe care stipulează procentul maxim admis din valoarea fiecărui tip de activ sau grup de active din valoarea fondurilor proprii (capital) ale asigurătorului sau ale unei părți a acestuia).

Investiția fondurilor proprii (capital) se realizează de către asigurători în mod independent sau prin transferul unei părți din fonduri către managementul încrederii companie de management.

1. În activitățile sale, orice persoană juridică se confruntă cu o situație în care este necesară modificarea mărimii stabilite anterior a capitalului autorizat, iar astfel de modificări pot fi fie în creștere, fie în scădere.

O majorare a capitalului autorizat poate fi efectuată în următoarele cazuri:

— atragerea de fonduri suplimentare de la participanți (fondatori) sau admiterea suplimentară a participanților (fondatori), precum și problemă suplimentară acțiuni sau majorarea valorii nominale a acestora;

— indicații pentru creșterea profitului net reținut, a capitalului suplimentar, precum și a venitului acumulat al fondatorului (dividendele);

- primirea întreprinderi unitare fonduri suplimentare sub formă de subvenții de la organele de stat și municipale.

Capitalul autorizat poate fi redus în următoarele cazuri:

— retragerea participanților (fondatorilor) din organizarea sau răscumpărarea de acțiuni societate pe actiuni cu anularea ulterioară a acestora;

— aducerea mărimii capitalului autorizat la valoarea activelor nete și rambursarea ca urmare a pierderii sale neacoperite, precum și acoperirea pierderii prin reducerea mărimii aporturilor (acțiunilor) participanților sau a valorii nominale a acțiunilor;

— retragerea unei părți din capitalul autorizat al unei întreprinderi unitare.

Fondatorii pot decide să reducă sau să majoreze capitalul autorizat, atât pe baza intereselor proprii, cât și a cerințelor legii, care este pe deplin implementată în raport cu asigurătorii.

Legislația actuală impune cerințe speciale asigurătorilor, întrucât activitățile acestora sunt legate nu numai de încheierea contractelor de asigurare, ci și de efectuarea plăților în baza unor astfel de contracte. În acest sens, ca garanție specială a asigurării drepturilor și intereselor legitime ale asiguraților, Legea stabilește cerințe sporite pentru mărimea capitalului minim autorizat admisibil al asigurătorului, în limita căruia societatea răspunde de obligațiile sale. Mărimea unui astfel de capital depinde direct de daune potențiale, care sunt determinate de apariția corespunzătoare eveniment asigurat. Codul civil al Federației Ruse prevede că capitalul autorizat al unei companii determină valoarea minimă a proprietății companiei care garantează interesele creditorilor săi. Acesta nu poate fi mai mic decât suma prevăzută de lege, adică. act normativ comentat.

În alin. 1, paragraful 3 al acestui articol, Legea stabilește în mod imperativ că asigurătorii (cu excepția societăților mutuale de asigurări) trebuie să aibă un capital autorizat integral vărsat, al cărui cuantum nu trebuie să fie mai mic decât valoarea minimă a capitalului autorizat stabilit de Legea comentată.

În acest sens, prevederile Legii comentate limitează libertatea de activitate a fondatorilor societății de asigurări în ceea ce privește reducerea capitalului autorizat dacă mărimea acestuia este egală cu minimul admisibil, ținând cont de coeficienții stabiliți de Lege. Astfel, asigurătorii în majoritatea cazurilor pot face modificări ale capitalului autorizat doar prin majorarea acestuia.

O altă limitare semnificativă a libertății de activitate a asigurătorului este procedura de efectuare a modificărilor documentelor constitutive ale acestuia. Legea permite posibilitatea modificării mărimii capitalului autorizat nu mai mult de o dată la doi ani cu stabilirea obligatorie a unei perioade de tranziție (a se vedea paragraful 3, paragraful 3 al articolului comentat). Astfel, Legea garantează stabilitatea situației juridice a asigurătorului pentru o anumită perioadă de timp, precum și posibilitatea introducerii treptate a unor modificări în perioada de tranziție, și trebuie menționat că reglementările nu stabilesc nicio cerință pentru astfel de o perioadă, inclusiv durata acesteia, precum și începutul, sfârșitul și totalitatea activităților care trebuie desfășurate într-o anumită perioadă.

În acest sens, introducerea unei perioade de tranziție vizează îndeplinirea obligațiilor, inclusiv pentru plățile efectuate anterior procedura generala, indiferent de modificările aduse actelor constitutive.

O garanție specială a stabilității asigurătorilor este cerința de a contribui exclusiv cu fondurile proprii ale fondatorilor (participanților) societății respective la capitalul autorizat. Interdicția nu este enunțată în mod direct, însă, în alin. Clauza 4, clauza 3 a articolului comentat instituie interzicerea aporturilor la capitalul autorizat al asiguratorului bani împrumutațiși proprietatea gajată. Conform regulii generale stabilite de Codul civil al Federației Ruse, executarea silită poate fi aplicată numai bunurilor deținute de debitor. În cazul fondurilor împrumutate, asigurătorul nu poate acționa în calitate de proprietar al acestora, ci le folosește doar în termenii și condițiile stabilite prin acordul relevant. La expirarea perioadei de împrumut (credit), fondurile specificate trebuie returnate proprietarului lor - creditor. Proprietatea grevată cu gaj este utilizată în primul rând pentru achitarea obligațiilor față de debitorul gajist, dacă acesta nu și-a îndeplinit obligațiile în timp util. Prioritatea creanțelor creditorului gajist indică faptul că creanțele altor creditori nu pot fi rambursate pe cheltuiala unui astfel de bun, ceea ce neutralizează valoarea capitalului autorizat și nu permite garantarea drepturilor și interese legitime asigurați în cazul unui eveniment asigurat.

Valoarea minimă a capitalului autorizat al asigurătorului este formată din două componente principale: valoarea de bază a capitalului și coeficienții aplicați în raport cu specii individuale asigurare. Componenta constantă este determinată de prevederile Legii comentate.

În alin. 2, paragraful 3 al acestui articol prevede că valoarea minimă a capitalului autorizat al unui asigurător care furnizează exclusiv asigurări medicale este stabilită în valoare de 60 de milioane de ruble. Valoarea minimă a capitalului autorizat al unui alt asigurător este determinată pe baza mărimii de bază a capitalului său autorizat, egală cu 120 de milioane de ruble, și a următorilor coeficienți:

1 - pentru asigurarea obiectelor prevăzute la alin. 2 - 6 al art. 4 legi;

1 - pentru asigurarea obiectelor prevăzute la alin. 2 și 3 al art. 4 legi;

2 - pentru asigurarea obiectelor prevăzute la alin.1 al art. 4 legi;

2 - pentru asigurarea obiectelor prevăzute la alin. 1 - 3 al art. 4 legi;

4 - pentru implementarea reasigurării, precum și a asigurărilor în combinație cu reasigurarea.

1. Lista documentelor care confirmă îndeplinirea cerințelor privind capitalul autorizat al asigurătorului stabilite prin Legea comentată se stabilește de către autoritatea de supraveghere a asigurărilor.

În prezent, continuă să fie în vigoare Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 23 mai 2011 N 63n, care a aprobat Lista documentelor care confirmă conformitatea cu cerințele privind capitalul autorizat al asigurătorului și documentele care confirmă sursele de origine Bani contribuit de fondatorii solicitantului de licenţă — persoane fizice — la capitalul autorizat.

Confirmarea platii de catre fondatori (actionari, participanti) a capitalului autorizat al asiguratorului in numerar se face prin prezentarea urmatoarelor documente:

— copii ale ordinelor de plată și (sau) ale altor documente de decontare care confirmă transferul de fonduri de la fondatorul (acționar, participant) al asigurătorului în contul curent al asigurătorului ca plată a capitalului său autorizat, certificate prin semnăturile managerului și contabilului șef; și sigiliul băncii;

— extrase bancare privind tranzacțiile în conturi care confirmă creditarea fondurilor pentru plata capitalului autorizat al asigurătorului, certificate de director, contabil șef și sigiliul băncii.

În cazul unei exprimări nemonetare a unei cote din capitalul autorizat, se confirmă faptul aportului acesteia:

— copii legalizate ale documentelor care confirmă drepturile de proprietate ale fondatorului (acționar, participant) al asigurătorului asupra proprietății care reprezintă o contribuție la capitalul autorizat al asigurătorului;

— o copie a actului de acceptare și transfer de către fondatorii (acționari, participanți) ai asigurătorului de bunuri în plata capitalului autorizat al asigurătorului;

— o copie a încheierii unui evaluator independent care confirmă evaluarea imobilului contribuit ca plată a capitalului autorizat al asigurătorului;

— o copie a documentelor care confirmă conformitatea evaluatorului independent cu cerințele Legii federale din 29 iulie 1998 N 135-FZ „Cu privire la activitățile de evaluare în Federația Rusă”;

- un extras din registrul drepturilor la imobiliareși tranzacțiile cu acesta, confirmând transferul dreptului de proprietate asupra bunurilor imobiliare de la fondatorii (acționarii, participanții) asigurătorului către asigurător, precum și absența sarcinilor colaterale;

— situații financiare ale fondatorilor (acționari, participanți) asigurătorului, întocmite la data de raportare anterioară datei înregistrării statutului asigurătorului (modificări aduse statutului asigurătorului în legătură cu creșterea mărimii capitalului autorizat); , cu o notă Autoritatea taxelorși atașarea unor copii ale rapoartelor de audit (dacă sunt disponibile);

— situații contabile ale fondatorilor (acționari, participanți), asigurătorului, întocmite pentru perioadă de raportare, în care s-a efectuat plata capitalului autorizat (după data depunerii următorului interimar sau anual situațiile financiare(în consecință) trebuie prezentată o copie a situațiilor financiare menționate pentru ultima perioadă de raportare încheiată de la data de raportare care urmează plății fondurilor pentru capitalul autorizat), cu marca de la organul fiscal și copiile anexate ale rapoartelor de audit (dacă orice);

— un extras din cartea de contabilitate a veniturilor și cheltuielilor organizațiilor și antreprenori individuali aplicarea unui sistem simplificat de impozitare care să conțină informații despre valoarea totală a veniturilor și cheltuielilor luate în considerare la calcul baza de impozitare(venituri ale contribuabililor care au ales ca obiect de impozitare venituri), din Secțiunea I „Venituri și Cheltuieli” cu o adeverință anexată la Secțiunea I pentru ultima perioadă de raportare realizată și o fotocopie a ultimei pagini a cărții specificate care conține semnătura a capului și a sigiliului persoanei juridice, precum și a semnăturii oficial autoritatea fiscală și sigiliul acesteia care atestă numărul de pagini cuprins în această carte - dacă fondatorii (participanții, acționarii) asigurătorului utilizează un sistem de impozitare simplificat;

- o copie Înapoierea taxei pentru impozitul plătit în legătură cu aplicarea sistemului de impozitare simplificat pentru ultimul perioada impozabilă— în cazul în care fondatorii (participanții, acționarii) asigurătorului aplică un sistem de impozitare simplificat;

— o adeverință de la fondatorul (acționar, participant) al asigurătorului despre fondurile împrumutate strânse de acesta în ultimii doi ani, care să conțină date privind valoarea fondurilor împrumutate, datele și termenii atragerii acestora, scopurile atragerii și instrucțiunile de utilizare efectivă, precum și datele și sumele rambursării fondurilor împrumutate;

— o copie a acordului privind înființarea (înființarea) asigurătorului (sau decizia unicului participant).

Documentele întocmite pe două sau mai multe coli trebuie legate, iar foile trebuie numerotate. Pe spatele ultimei foi a fiecărui astfel de document, trebuie făcută o înregistrare corespunzătoare despre numărul de foi, care este certificată prin sigiliul și semnătura persoanei autorizate a organizației - inițiatorul documentului.

1. Asigurătorii sunt obligați să respecte:

1) cerințe de stabilitate financiară și solvabilitate în ceea ce privește:

— formarea rezervelor de asigurare (a se vedea comentariul la articolul 26 din lege);

— procedura și condițiile de investire a fondurilor proprii (capital) și a fondurilor de rezervă de asigurări (a se vedea Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 iulie 2012 N 100n „Cu privire la aprobarea Procedurii de plasare a fondurilor de rezervă de asigurări de către asigurători ”, Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 iulie 2012 N 101n „Cu privire la aprobarea cerințelor privind compoziția și structura activelor acceptate pentru a acoperi fondurile proprii ale asigurătorului”);

— raportul standard al fondurilor proprii (capital) și datoriilor asumate (a se vedea Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 noiembrie 2001 N 90n „Cu privire la aprobarea Regulamentului privind procedura pentru asigurători de a calcula raportul standard al activelor și obligațiile de asigurare asumate de aceștia”);

2) alte cerințe stabilite prin Legea și regulamentele comentate ale autorității de supraveghere a asigurărilor.

Cap organizatie de asigurari Grupul de asigurări este, de asemenea, obligat să respecte aceste cerințe pe bază consolidată.

Procedura de calcul de către o organizație de asigurări a raportului standard dintre fondurile proprii (capital) și pasivele asumate (inclusiv determinarea indicatorilor utilizați pentru un astfel de calcul) este stabilită de organismul de supraveghere a asigurărilor. În conformitate cu Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 noiembrie 2001 N 90n „Cu privire la aprobarea Regulamentului privind procedura de calcul de către asigurători a raportului standard al activelor și pasivelor de asigurare asumate de aceștia” raportul normativ dintre activele asigurătorului și pasivele de asigurare asumate de acesta(denumită în continuare mărimea standard a marjei de solvabilitate) se înțelege ca fiind valoarea în limita căreia asigurătorul, pe baza specificului contractelor încheiate și a volumului obligațiilor de asigurare acceptate, trebuie să aibă capital propriu, liber de orice obligații viitoare. , cu excepția drepturilor de creanță ale fondatorilor, reduse cu cuantumul active necorporaleși creanțe ale căror termene de rambursare au expirat (denumite în continuare mărimea reală a marjei de solvabilitate).

Mărimea standard a marjei de solvabilitate a asigurătorului pentru asigurări, altele decât asigurările de viață, se calculează pe baza datelor privind primele de asigurare (contribuții) și plățile de asigurare în cadrul contractelor de asigurare (contracte principale), coasigurării și în baza contractelor acceptate pentru reasigurare legate de asigurări. altele decât asigurările de viață.

Mărimea standard a marjei de solvabilitate a unui asigurător de asigurări de viață este egală cu produsul dintre 5% din rezerva de asigurare de viață și factorul de ajustare. Factorul de ajustare este definit ca raportul dintre rezervele de asigurare de viață minus ponderea reasiguratorilor din rezerva de asigurare de viață și valoarea rezervei specificate. Dacă factorul de corecție este mai mic de 0,85, în scopuri de calcul se ia egal cu 0,85.

Mărimea standard a marjei de solvabilitate a unui asigurător care furnizează asigurări de viață și asigurări generale este determinată prin adăugarea mărimii standard a marjei de solvabilitate pentru asigurările de viață și mărimea standard a marjei de solvabilitate pentru asigurările generale.

Mărimea reală a marjei de solvabilitate a asigurătorului se calculează ca suma capitalului autorizat (social), a capitalului suplimentar, a capitalului de rezervă, a rezultatului reportat din anul de raportare și din anii anteriori, redusă cu suma:

— pierderi neacoperite anul de raportare și anii anteriori;

— datorii ale acționarilor (participanților) pentru aporturi la capitalul autorizat (comun);

— acțiuni proprii achiziționate de la acționari;

- active necorporale;

— conturi de creanță ale căror termene de rambursare au expirat.

Raportul dintre marja de solvabilitate reală și cea standard este calculat de către asigurător trimestrial. Mărimea reală a marjei de solvabilitate a asigurătorului nu trebuie să fie mai mică decât mărimea standard a marjei de solvabilitate a asigurătorului. Asigurătorul este obligat să monitorizeze trimestrial respectarea raportului dintre marjele de solvabilitate efective și cele standard.

La calcularea raportului standard dintre fondurile proprii (capital) și pasivele asumate, o organizație de asigurări are dreptul să ia în considerare împrumuturile subordonate primite de aceasta într-o sumă care nu depășește un sfert din fondurile proprii (capital).

Sub împrumut subordonat in raport cu Legea comentata, se intelege ca o organizatie de asigurare atrage fonduri in baza unui contract de imprumut care contine urmatoarele conditii:

— furnizarea de fonduri către organizația de asigurări se efectuează pe o perioadă de cel puțin cinci ani fără dreptul de a le revendica de la creditor înainte de expirarea perioadei specificate;

— valoare limită dobânda acumulată la suma împrumutului nu poate depăși cea în vigoare la data încheierii acord de împrumut(acord de împrumut) rata de refinanțare a Băncii Rusiei, a crescut de 1,2 ori.

La determinarea raportului standard dintre fondurile proprii (capital) și pasivele asumate, o organizație de asigurări nu are dreptul să ia în considerare împrumuturile subordonate primite de la alte organizații de asigurări. Această prevedere nu se aplică organizațiilor de asigurări care sunt filiale și companii dependente ale organizației de asigurări - creditoarea.

Sumele împrumuturilor subordonate emise de o organizație de asigurări filialelor și afiliaților acesteia sunt excluse la calcularea raportului standard dintre capitalul propriu (capital) și pasivele asumate ale organizației de asigurări care a emis aceste împrumuturi subordonate.

1. Dacă o organizație de asigurări încalcă raportul normativ dintre fondurile proprii (capital) și pasivele asumate, este obligată să prezinte organului de supraveghere a asigurărilor un plan de redresare. situatie financiara, ale căror cerințe sunt stabilite de autoritatea de supraveghere a asigurărilor.

Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 noiembrie 2001 N 90n „Cu privire la aprobarea Regulamentului privind procedura de calcul de către asigurători a raportului standard al activelor și pasivelor de asigurare acceptate de aceștia”, în special, se prevede că dacă la sfârșitul anului de raportare mărimea reală a marjei de solvabilitate a asigurătorului depășește standardul, marja de solvabilitate este mai mică de 30%, asigurătorul prezintă spre aprobare autorității de supraveghere a asigurărilor un plan de redresare financiară ca parte a situațiilor financiare anuale.

Planul de redresare financiară trebuie să includă măsuri care să asigure respectarea raportului dintre sumele efective și standard ale marjei de solvabilitate la sfârșitul fiecărei an financiar timp în care este planificată implementarea sa.

Planul indică activități specifice care vor ajuta la stabilizarea situației financiare, indicând durata activității și suma veniturilor (economiilor) planificate a fi primite din această activitate. Planul de îmbunătățire a situației financiare este însoțit de un calcul al relației dintre marja de solvabilitate reală și cea standard planificată pentru sfârșitul fiecărui exercițiu financiar, în cursul căruia se preconizează implementarea planului. La întocmirea unui plan, trebuie să se acorde prioritate măsurilor care să conducă la îmbunătățirea poziției financiare a asigurătorului în cel mai scurt timp posibil.

Planul de îmbunătățire a situației financiare poate include modificarea mărimii capitalului autorizat, extinderea operațiunilor de reasigurare, modificarea politicii tarifare, reducerea conturilor de încasat și de plătit, modificarea structurii activelor, precum și utilizarea altor metode de menținere a solvabilității care nu contrazice legislația Federației Ruse.

Planul de redresare financiară, aprobat de șeful organizației de asigurări, se depune în două exemplare. Dacă planul prevede o modificare a capitalului autorizat pe cheltuiala fondatorilor (acţionarilor), planul trebuie convenit cu fondatorii (se indică data şi numărul procesului-verbal al adunării fondatorilor).

Pe baza analizei raportării și a planului de îmbunătățire a situației financiare depus, autoritatea de supraveghere a asigurărilor oferă asigurătorului recomandări privind îmbunătățirea situației financiare, precum și monitorizează implementarea măsurilor prevăzute în planul de îmbunătățire a situației financiare.

După ce a studiat capitolul 18, studentul va:

stiu

• elementele de bază ale stabilității financiare a unei companii de asigurări;
• conceptul de solvabilitate al unei companii de asigurări;
• legislativă principală şi reguli, stabilirea cerințelor pentru stabilitatea financiară și solvabilitatea societății de asigurări;

a fi capabil să

• caracterizează principalii indicatori ai stabilității financiare a asigurătorului;
• determina cuantumul minim al capitalului autorizat al asigurătorilor de diferite specializări;
• distinge între conceptele de „solvabilitate” și „stabilitate financiară”;
• determina marimea standard si reala a marjei de solvabilitate a asiguratorului;

am o idee

• privind analiza situației financiare a organizației de asigurări;
• cu privire la calcularea gradului de lipsă de fonduri ale companiei de asigurări, a nivelului de rentabilitate a activității sale și a nivelului de rentabilitate a primelor de asigurare;
• privind evaluarea solvabilității societății de asigurări.

Stabilitatea financiară a organizației de asigurări

Stabilitatea financiară a asigurătorului- aceasta este capacitatea asigurătorului de a-și îndeplini obligațiile față de toate entitățile în timp util și în măsura prevăzută, pe cheltuiala fondurilor proprii și împrumutate. Bazele stabilității financiare a asigurătorilor sunt:

• 1) tarife de asigurare justificate economic;
• 2) rezerve de asigurare suficiente pentru îndeplinirea obligațiilor din contractele de asigurare, coasigurare, reasigurare, asigurare mutuală;
• 3) fonduri proprii;
• 4) reasigurare.

Asigurătorii (cu excepția societăților de asigurări mutuale) trebuie să dețină un capital autorizat integral vărsat, al cărui cuantum nu trebuie să fie mai mic decât valoarea minimă a capitalului autorizat stabilit de Legea asigurărilor.

Astfel, se realizează stabilitatea financiară a asigurătorului:

• majorarea capitalului autorizat și a altor fonduri proprii ale organizației de asigurări;
• utilizarea unor tarife de asigurare corect calculate, diferențiate și suficient de flexibile;
• formarea, în conformitate cu procedura stabilită prin acte normative și metodologice, a rezervelor de asigurare care garantează plățile de asigurare;
• respectarea standardului maxim de răspundere al asigurătorului pentru un anumit risc;
• reasigurare, coasigurare a riscurilor majore;
• respectarea mărimii standard a raportului dintre activele și pasivele asigurătorului;
• reducerea creantelor si datoriilor.

Există anumiți indicatori care vă permit să evaluați

starea financiara organizatie de asigurari. În funcție de valorile lor, se disting patru stări ale finanțelor organizației:

• durabil;
• instabil;
• la limita;
• insolventa financiara.

La atingerea minimului valori acceptabile indicatori ai stabilității financiare, o reducere suplimentară a resurselor financiare poate duce la insolvența și falimentul organizației de asigurări.

Starea finanțelor unei organizații este caracterizată de anumite caracteristici, cum ar fi solvabilitatea, lichiditatea, abaterile de la standardele financiare, structura bilanţului și gradul de adaptare la mediu. Punctele extreme ale stării financiare a unei organizații de asigurări sunt stabilitatea financiară și insolvența. În plus, se mai disting două stări de tranziție: instabilă și limită (prag).

Dacă o organizație de asigurări nu poate efectua plăți de asigurare, plăți către buget și plăți curente, atunci situația sa financiară este definită ca limită. Această condiție este prag, deoarece după aceasta sunt posibile reorganizarea sau falimentul. Insolvența financiară se caracterizează prin absența tuturor semnelor de stabilitate financiară. Reabilitarea este considerată o variantă a acestei stări, permițând restabilirea stabilității financiare.

Stabilitatea financiară a unei organizații de asigurări este influențată atât de factori externi, cât și interni. Factori externi include astfel de parametri ai mediului extern pe care organizația nu îi poate schimba și este nevoită să se adapteze la aceștia. În management, factorii externi sunt considerați condiții „cadru”, adică. restricţii avute în vedere la mobilizarea resurselor interne şi la formarea politicii financiare şi economice a organizaţiei. Factorii externi includ starea generală economie nationala, cadrul legislativ, sistemul curent fiscalitate, forme de reglementare de stat a activităților de asigurare, condiții de asigurare și piețele financiare, solvabilitate și preferințele consumatorilor populație etc.

LA factori interni asigurarea stabilităţii financiare includ propriile caracteristici organizație de asigurări, care în principiu poate fi controlată de aceasta. Factori interni include natura specializării companiei de asigurări, structura organizationala, soldul portofoliului de asigurări, tarif, politici de reasigurare și investiții etc. Capacitățile interne trebuie utilizate astfel încât să contracareze efectiv influența negativă și să profite pe deplin de efectele favorabile ale factorilor externi.

Atingerea sustenabilității financiare în industria asigurărilor este oarecum diferită de ceea ce se face pentru atingerea acestui obiectiv în alte sectoare ale economiei. O organizație non-asigurare, care utilizează fonduri strânse, știe de obicei exact când și cât trebuie să plătească partenerilor săi de afaceri.

În organizațiile de asigurări situația este diferită. Asigurătorul formează cea mai mare parte a activelor sale din fonduri împrumutate. Cu toate acestea, el poate estima momentul și mărimea plăților viitoare către asigurați doar cu o anumită probabilitate. În acest sens, atunci când își îndeplinește obligațiile, asigurătorul se concentrează nu doar pe fondurile de rezerve de asigurare, destinate în mod special efectuării plăților de asigurare, ci și pe fondurile proprii, libere de îndeplinirea altor obligații.

În conformitate cu paragraful 3 al art. 25 din Legea „Cu privire la organizarea afacerilor de asigurări în Federația Rusă”, asigurătorii trebuie să aibă un capital autorizat vărsat integral, a cărui valoare nu trebuie să fie mai mică de stabilit prin lege suma minimă a capitalului autorizat. Mărimea minimă a capitalului autorizat (UK t|p) al asigurătorului este determinată pe baza mărimii de bază a capitalului său autorizat (UKb az) și a coeficienților (La), stabilit in functie de specializarea asiguratorilor pe obiecte de asigurare si combinarea acestora:

La - 1 - pentru asigurare de accidente si boli, asigurare medicala; La= 1 - pentru asigurare de accidente si boli, asigurare medicala, asigurare de bunuri, asigurare răspundere civilă, asigurare de risc de afaceri; k = 2 - pentru asigurarea de viata; k = 2 - pentru asigurari de viata, asigurari de accident si boala, asigurari medicale; k - 4- pentru implementarea reasigurărilor, precum și a asigurărilor în combinație cu reasigurarea.

De la 1 ianuarie 2012, capitalul minim autorizat al unei organizații de asigurări a fost majorat la 120 de milioane de ruble. luând în considerare coeficienții actuali (anterior era de 30 de milioane de ruble). Suma de bază a capitalului autorizat al unui asigurător care oferă exclusiv asigurări medicale este stabilită la 60 de milioane de ruble.

Sub stabilitate Financiară compania de asigurări înțelege stabilitatea poziției sale financiare, asigurată de o cotă suficientă capitaluri proprii(activ net) ca parte a surselor de finanțare. Manifestarea externă a stabilității financiare a unei organizații de asigurări este ea solvabilitate, care, la rândul său, trebuie înțeles ca fiind capacitatea asigurătorului de a îndeplini obligațiile de a plăti suma asigurată sau compensația de asigurare către deținătorul poliței sau persoana asigurată în temeiul contractelor de asigurare.

În conformitate cu cap. 3 din Legea asigurărilor, care stabilește procedura de asigurare a stabilității financiare a asigurătorilor din Federația Rusă, garanțiile pentru asigurarea stabilității financiare a companiilor de asigurări sunt:

• tarife de asigurare justificate economic;
• rezerve de asigurare suficiente pentru îndeplinirea obligațiilor din contracte de asigurare, coasigurare, reasigurare, asigurare mutuală;
• fonduri proprii;
• sistem de reasigurare.

Fondurile proprii ale asigurătorilor includ capitalul autorizat, capitalul de rezervă, capitalul suplimentar și rezultatul reportat. Dimensiune suficientă capitalul autorizat asigură stabilitatea financiară a societății la momentul înființării acesteia și pentru perioada inițială de activitate, când volumul încasărilor pentru primele de asigurare este mic. Valoarea minima a capitalului autorizat este determinata de legislatia in vigoare si de actele constitutive ale societatii. Poate fi utilizat atât pentru asigurarea activităților statutare, cât și pentru acoperirea costurilor plăților de asigurări în cazul rezervelor de asigurare și veniturilor din asigurare insuficiente.

Următoarea condiție pentru asigurarea stabilității financiare este crearea de rezerve și fonduri de asigurare, care reflectă cantitatea neîmplinită acest moment momentul obligațiilor asigurătorului pentru plățile de asigurare.

Obligația asigurătorilor de a forma rezerve de asigurare este consacrată în Legea asigurărilor. În conformitate cu acesta, asigurătorii formează rezerve de asigurare necesare pentru plățile de asigurare viitoare din primele de asigurare primite. asigurare personală, asigurări de proprietate și asigurări de răspundere civilă.

Trebuie remarcat faptul că dacă Companie de asigurari efectuează mai multe tipuri de asigurări, apoi rezervele pentru fiecare tip se formează separat.

Rezervele de asigurare trebuie formate și plasate în conformitate cu regulile aprobate de Serviciul Federal al Piețelor Financiare din Rusia prin următoarele reglementări:

• 1) Ordinul Ministerului Finanțelor al Rusiei din 2 iulie 2012 nr. 100n „Cu privire la aprobarea Procedurii de plasare a fondurilor de rezervă de asigurări de către asigurători”;
• 2) Ordinul Ministerului Finanțelor al Rusiei din 18 octombrie 2002 nr. 24-08/13 „Cu privire la exemplele de calcul de către asigurători a rezervei pentru pierderi survenite dar nedeclarate și a rezervei de stabilizare”.

Asigurătorul are dreptul să formeze rezerve de asigurare în conformitate cu liniile directoare de reglementare cuprinse în cele de mai sus reguli, și, de asemenea, în acord cu Ministerul Finanțelor al Federației Ruse în cazurile prevăzute de Regulile pentru formarea rezervelor de asigurare pentru asigurări, altele decât asigurările de viață, aprobate prin Ordinul Ministerului Finanțelor al Rusiei din 11 iunie 2002 nr. 51n, pot calcula alte rezerve de asigurare și (sau) pot utiliza alte metode de calcul a acestora. Compoziția rezervelor de asigurare este prezentată în Fig. 3.2.

Orez. 3.2.

Următorul factor care asigură stabilitatea financiară a asigurătorului este respectarea relaţiei normative dintre active şi pasive asumate.

Asigurătorii sunt obligați să respecte relațiile de reglementare dintre activele și pasivele de asigurare asumate de aceștia în cuantumul așa-numitelor marja de solvabilitate standard. Se stabilește metodologia de calcul a acestor rapoarte și valorile standard ale acestora Autoritatea federală pentru supravegherea activităților de asigurare în conformitate cu Reglementările privind procedura de calcul de către asigurători a raportului standard al activelor și pasivelor de asigurare acceptate de aceștia, aprobate prin Ordinul Ministerului Finanțelor al Federației Ruse din 2 noiembrie 2001 nr. 90n. Această metodologie nu se aplică organizațiilor de asigurări medicale în ceea ce privește operațiunile de asigurare medicală obligatorie.

Raportul normativ dintre activele asigurătorului și pasivele de asigurare asumate de acesta (mărimea normativă a marjei de solvabilitate) se înțelege ca fiind valoarea în care asigurătorul, pe baza specificului contractelor încheiate și a volumului datoriilor de asigurare acceptate. , trebuie să aibă capital propriu, liber de orice obligații viitoare, cu excepția creanțelor de drepturi ale fondatorilor, redus cu valoarea imobilizărilor necorporale și a creanțelor ale căror termene de rambursare au expirat (mărimea reală a marjei de solvabilitate).

Esența metodologiei actuale de evaluare a solvabilității unei organizații de asigurări se rezumă la compararea mărimii reale a marjei de solvabilitate cu marimea standard, calculată în funcție de datele organizației de asigurări care se evaluează în conformitate cu prevederea menționată.

Mărimea reală a marjei Solvabilitatea asigurătorului se calculează ca sumă:

• capitalul autorizat;
• capital suplimentar;
• capital de rezervă;
• rezultatul reportat al anului de raportare și al anilor anteriori;
• redus cu suma:
• – pierderile neacoperite ale anului de raportare și ale anilor anteriori;
• – datoria acționarilor (participanților) pentru aporturi la capitalul autorizat;
• – actiuni proprii cumparate de la actionari;
• - active necorporale;
• – conturi de creanță ale căror termene de rambursare au expirat.

Marja standard se calculează pe baza Reglementărilor privind procedura de calcul de către asigurători a raportului standard al activelor și pasivelor de asigurare asumate de aceștia separat pentru asigurările de viață și pentru asigurările, altele decât asigurările de viață.

Mărimea standard a marjei de solvabilitate a asigurătorului pentru alte asigurări decât asigurările de viață este egală cu cel mai mare dintre cei doi indicatori considerați mai jos, înmulțit cu factorul de corecție.

Primul indicator este un indicator care se calculează pe baza primelor (contribuțiilor) de asigurare pentru cele 12 luni premergătoare datei de raportare. Acest indicator este egal cu 16% din valoarea primelor (contribuțiilor) de asigurare acumulate prin contracte de asigurare, coasigurare și reasigurare pentru perioada de facturare, redusă cu suma:

• prime de asigurare (contribuții) restituite asiguraților (reasigurătorilor) în legătură cu rezilierea (modificarea condițiilor) contractelor de asigurare, coasigurării și contractelor acceptate pentru reasigurare pentru perioada de facturare;
• deduceri din primele de asigurare (contribuții) în cadrul contractelor de asigurare, coasigurare la rezerva de măsuri preventive pentru perioada de facturare;
• alte deduceri din primele de asigurare (contributii) in cadrul contractelor de asigurare, coasigurari in cazurile prevazute de legislatia in vigoare, pentru perioada de facturare.

Al doilea indicator este un indicator calculat pe baza plăților de asigurare; perioada de calcul pentru calculul acestuia este de trei ani (36 de luni) înainte de data raportării. Acest indicator este egal cu 23% din 1/3 din sumă:

• plățile de asigurare efectiv efectuate în baza contractelor de asigurare, de coasigurare și acumulate în baza contractelor acceptate pentru reasigurare, minus sumele încasărilor asociate cu punerea în aplicare a dreptului de daună transferate asigurătorului, pe care asiguratul (asigurat, beneficiarul) le are față de persoana respectivă. responsabil pentru pierderile compensate în rezultatul asigurării pentru perioada de facturare;
• modificări ale rezervei de pierderi declarate, dar nerezolvate, și ale rezervei de pierderi survenite, dar nedeclarate, în cadrul contractelor de asigurare, coasigurării și contractelor acceptate pentru reasigurare, pentru perioada de facturare.

Un asigurător care a primit mai puțin de trei ani (36 de luni) din momentul în care a primit prima licență de a efectua asigurări, altele decât asigurări de viață, în conformitate cu procedura stabilită și până la data de raportare, nu calculează al doilea indicator.

Perioada de calcul pentru calcularea factorului de ajustare este anul (12 luni) anterior datei de raportare. Coeficientul de ajustare este definit ca raportul dintre suma dintre: plățile de asigurare efectiv efectuate în cadrul contractelor de asigurare, coasigurări și acumulate în baza contractelor acceptate pentru reasigurare, minus ponderea acumulată a reasigurătorilor în plățile de asigurare pentru perioada de facturare; modificări ale rezervei de pierderi declarate dar nedecontate și ale rezervei de pierderi survenite dar nedeclarate, în cadrul contractelor de asigurare, coasigurării și contractelor acceptate pentru reasigurare, minus modificările ponderii reasiguratorilor în aceste rezerve pentru perioada de facturare; la suma (neexcluzând ponderea reasiguratorilor): plăți de asigurare efectiv efectuate în baza contractelor de asigurare, coasigurare și acumulate în baza contractelor acceptate pentru reasigurare pentru perioada de facturare; modificări ale rezervei de pierderi declarate, dar nerezolvate, și ale rezervei de pierderi survenite, dar nedeclarate, în cadrul contractelor de asigurare, coasigurării și contractelor acceptate pentru reasigurare, pentru perioada de facturare.

În lipsa perioada de facturare plățile de asigurare în baza contractelor de asigurare, coasigurării și contractelor acceptate pentru reasigurare, factorul de ajustare se consideră egal cu 1.

Dacă factorul de corecție este mai mic de 0,5, atunci în scopuri de calcul se ia egal cu 0,5, dacă mai mult de 1 - egal cu 1.

Un asigurător care a primit mai puțin de un an (12 luni) din momentul în care a primit prima licență pentru a efectua o altă asigurare decât asigurarea de viață în conformitate cu procedura stabilită și până la data de raportare, utilizează perioada din momentul în care a primit licența la data de raportare ca perioadă de calcul la calculul factorului de ajustare.

Dacă datele reale privind operațiunile pe tip de asigurare obligatorie de cel puțin trei ani indică un pozitiv stabil rezultate financiare pentru fiecare an pentru tipul de asigurare specificat și dacă valoarea primelor (contribuțiilor) de asigurare pentru acest tip de asigurare este de cel puțin 25% din valoarea primelor (contribuțiilor) de asigurare pentru alte asigurări decât asigurările de viață, atunci, în acord cu Serviciul Federal al Piețelor Financiare din Rusia, suma dobânzii utilizată pentru calcularea primului și al doilea indicator pentru această specie asigurarea poate fi utilizată în sume mai mici decât cele prevăzute în Regulamentele de mai sus, dar nu mai mici de 2/3 din valorile stabilite.

Mărimea standard a marjei de solvabilitate a unui asigurător care furnizează asigurări de viață și asigurări generale este determinată prin adăugarea mărimii standard a marjei de solvabilitate pentru asigurările de viață și mărimea standard a marjei de solvabilitate pentru asigurările generale.

În cazul în care mărimea standard a marjei de solvabilitate a asigurătorului este mai mică decât valoarea minimă a capitalului (social) autorizat stabilit la art. 25 din Legea asigurărilor, atunci se ia ca mărime standard a marjei de solvabilitate a asigurătorului suma minimă legal stabilită a capitalului autorizat.

Dacă, la sfârșitul anului de raportare, mărimea reală a marjei de solvabilitate a asigurătorului depășește mărimea standard a marjei de solvabilitate cu mai puțin de 30%, asigurătorul prezintă Ministerului Finanțelor al Federației Ruse spre aprobare un plan de îmbunătățire financiară, ca parte. a situatiilor financiare anuale. Acest plan poate include modificarea mărimii capitalului autorizat, extinderea operațiunilor de reasigurare, modificarea politicii tarifare, reducerea conturilor de creanță și creanţe, modificarea structurii activelor, precum și utilizarea altor metode de menținere a solvabilității care nu contravin legislației Federației Ruse.

Raportul dintre marja de solvabilitate reală și cea standard este calculat de către asigurător trimestrial.

O altă condiție importantă pentru asigurarea stabilității financiare a organizațiilor de asigurări este utilizarea sistemului de reasigurare.

Transferarea unei părți din riscuri către reasigurare ne permite să rezolvăm o serie de probleme importante, inclusiv stabilizarea rezultatelor performanței asigurătorului pe o perioadă lungă în cazul rezultatelor negative pentru întregul portofoliu de asigurări pe parcursul anului; extinderea dimensiunii activității (asumarea unui număr mare de riscuri) și creșterea competitivității; protejarea propriilor bunuri în circumstanțe nefavorabile. Cu toate acestea, organizația de asigurări trebuie să evalueze eficiență economică a acestei decizii.

Avantajul reasigurării este că asigurătorul, reasigurând riscurile asumate, creează garanții suplimentare stabilitatea financiară a acesteia. În consecință, asiguratul primește o încredere suplimentară în compensarea completă și în timp util pentru daune.

Stabilitate Financiară operațiunile de asigurare reprezintă o echilibrare constantă sau un exces al veniturilor față de cheltuielile din fondul de asigurare, format din primele de asigurare ale asiguraților.

Bazele sustenabilității financiare sunt:

1. societate de administrare plătită (formată inițial din fonduri buget de stat la asigurare obligatorie sau din fonduri primite din vânzarea valorilor mobiliare emise, pe cheltuiala contribuțiilor de la fondatori - dacă asigurare voluntară. Mărimea minimă a capitalului de asigurare este stabilită pentru diferite tipuri de asigurări de către Direcțiile de Supraveghere a Asigurărilor).

2. rezerve de asigurare (formate din fondurile asiguraților atunci când aceștia își îndeplinesc obligațiile în temeiul contract de asigurare– plata primelor de asigurare);

3. portofoliu optim pentru plasarea rezervelor de asigurare;

4. sistem de reasigurare;

5. valabilitatea tarifelor de asigurare.

Asigurarea stabilității financiare a asigurătorului este definită astfel:

1. determinarea sistemului de probabilitate de lipsă de fonduri în an;
2. raportul dintre venituri și cheltuieli pentru perioada tarifară expirată.

Caracteristicile stabilității financiare:

1). Coeficientul Konshin este utilizat pentru a determina gradul de probabilitate a lipsei de fonduri:

K = ((1-T) / n*T) 1/2

Unde T este tariful mediu pentru portofoliul de asigurări,

n – numărul de obiecte asigurate;

Cu cât K este mai mic, cu atât stabilitatea financiară a asigurătorului este mai mare. Coeficientul nu depinde de mărimea sumei asigurate a obiectelor asigurate, ci este determinat de mărimea tarifului și de numărul de obiecte asigurate (mărimea portofoliului de asigurări). Coeficientul dă însă cele mai precise rezultate atunci când portofoliul de asigurări al asigurătorului este format din obiecte cu riscuri aproximativ egale. În legătură cu aceasta, stabilitatea financiară se realizează prin egalizarea mărimii sumelor de asigurare pentru care sunt asigurate obiectele de asigurare. De obicei, această problemă este rezolvată prin reasigurare ca transferul unei părți din tipurile de asigurări sau costul acestora către alți asigurători.

2). Coeficientul de stabilitate financiară al fondului de asigurări este raportul dintre venituri și cheltuieli pentru perioada tarifară.

Ksf = (∑D + ∑ZF) / ∑Р, unde ∑D este suma venitului pentru perioada tarifară; ∑ЗФ – suma fondurilor din fonduri de rezervă, ∑Р – suma cheltuielilor.

Cu cât coeficientul de stabilitate al fondului de asigurare este mai mare, cu atât este mai mare nivelul de stabilitate financiară a operațiunilor de asigurare.

3). Rentabilitatea operațiunilor de asigurare este raportul dintre profitul (brut) din bilanţ și partea veniturilor:

P(%) = Profit bilant * 100 / venit.

Rentabilitatea operațiunilor de asigurare poate fi determinată și în alt mod (calculul indicatorului de rentabilitate):

D = ∑ BP / ∑SV, unde BD este profitul din bilanţ pentru anul, CB este suma totală a primelor de asigurare pentru anul.

Venituri din plăți de asigurare pentru asigurarea voluntară – prețul din vânzarea serviciilor de asigurare.

Solvabilitatea companiilor de asigurări.

Solvabilitate– capacitatea asigurătorului de a performa timp fix obligații asumate prin contract (sau conform legii). Solvabilitatea reală a unei companii de asigurări este principala caracteristică a stabilității sale financiare.

Conditii de asigurare a solvabilitatii societatii de asigurari:

1. Solvabilitatea este garantată sub rezerva respectării raportului normativ dintre active și obligațiile asumate prin contractul de asigurare. Solvabilitatea societății de asigurări fără a transfera o parte din riscul din contractul de reasigurare va fi garantată dacă sunt îndeplinite următoarele condiții:

C = (A – Y) *5% / 100%, Unde

C – suma pentru care asigurătorul are dreptul de a încheia contracte pentru tipul de asigurare în cauză;

A – mărimea activelor asigurătorului care constituie capitalul acestuia;

Y este valoarea capitalului plătit; 5% este procentul standard dintre primele de asigurare primite față de prima de asigurare plătită pentru tipul de asigurare în cauză.

2. asigurători care și-au asumat obligații conform contractului de asigurare în sume care depășesc capacitățile lor financiare (adică suma de fonduri de rezervă sau capital propriu), trebuie să transfere o parte din risc în baza unui contract de reasigurare (în conformitate cu paragraful 2 al articolului 27 din Legea „Cu privire la asigurări”);

3. rezervele de asigurare trebuie să îndeplinească condițiile de lichiditate, rambursare și rentabilitate (clauza 3 din art. 27 din Legea „Cu privire la asigurări”.

Principalele criterii de solvabilitate a companiilor de asigurare:

· Nivelul de solvabilitate este determinat de calitatea contabilității (starea bilanţului organizaţiei);

· Atât indicatorul de solvabilitate estimat ar trebui să fie comparabil în dinamică (tendință ascendentă sau descendentă) și teritorial;

· Acuratețea solvabilității ca concept complex determină fiabilitatea informațiilor inițiale și coincidența acesteia în timp;

· Respectarea de către asigurător a raporturilor de reglementare dintre activele și obligațiile asumate prin contract.

Serviciul federal Federația Rusă pentru supravegherea activităților de asigurare a dezvoltat o metodologie pentru evaluarea solvabilității unei organizații de asigurare pe baza mărimii standard a raportului dintre active și pasive asumate ale asigurătorului din 28 aprilie 1993 nr. 02-02/14:

P = active totale (capital propriu)*100% / finanţare generală(pasivi)

Cu cât P este mai mare, cu atât indicatorul solvabilității globale este mai mare.